Công ty cổ phần xây dựng công nghiệp (descon)

dựng một hình ảnh tốt đẹp về công ty như là một nhà thầu chu đáo, tận tụy để từ đó tăng uy tín công ty và tạo sự ổn định trong công tác tìm kiếm công việc. Nhãn hiệu thương mại, đăng ký phát minh, sáng chế và bản quyền Thương hiệu đăng ký: DESCON Logo: DESCON ( nền trắng, chữ xanh da trời ) Thời gian bảo hộ: 10 năm Cơ quan cấp: Cục Sở hữu Công nghiệp - Bộ Khoa học, Công nghệ và Môi trường Số văn bằng bảo hộ: 42306 được cấp theo Quyết định số 2796/QĐ-ĐK ngày 23/07/2002 Ý nghiã của Logo: DESCON là tên ghép từ hai từ tiếng Anh Design (thiết kế) và Construction (xây dựng) là những hoạt động chính của một công ty xây dựng. Màu xanh tượng trưng cho sức trẻ, tươi tắn và hy vọng. Nền trắng tượng trưng cho sự thanh khiết và tốt lành. Phông chữ VNI-Helve mạnh mẽ và chữ in nghiêng giống như một người đang tiến bước về phía trước. Logo biểu tượng cho tính năng động, mạnh mẽ, công khai và minh bạch trong hoạt động của Công ty, tạo cho khách hàng một niềm tin về sự uy tín và vững bền của nó. .1. g qua6 dức Công ty cổ phần.Báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh trong 2 năm gần nhất Tóm tắt một số chỉ tiêu hoạt động sản xuất kinh doanh của Công ty trong 2 năm gần nhất Bảng 8: Kết quả hoạt động kinh doanh của Descon 2005, 2006 - 9 tháng đầu năm 2007 Đơn vị: VNĐ Chỉ tiêu Năm 2005 Năm 2006 % thay đổi 06/05 9 tháng 2007 Tổng tài sản 158.352.531.815 224.414.519.105 41,72% 240.127.257.812 Doanh thu thuần 182.345.452.774 288.527.729.101 58,23% 219.979.048.604 Thu nhập từ HĐKD 8.521.224.169 11.885.683.844 39,48% 12.863.284.661 Thu nhập khác 10.656.805.865 365.833.712 -96,57% 303.316.647 Lợi nhuận trước thuế 19.178.030.034 12.251.517.556 -36,12% 13.166.601.308 Lợi nhuận sau thuế 16.507.805.829 8.843.492.641 -46,43% 9.479.952.943 Tỷ lệ lợi nhuận trả cổ tức 13,15% 34,25% - - Nguồn:Báo cáo kiểm toán và quyết toán của các năm,2005, 2006 và 9 tháng 2007 Năm 2006 Công ty nhận được 28 hợp đồng xây lắp với tổng giá trị hợp đồng là 400 tỷ đồng làm cho doanh thu hoạt động kinh doanh năm 2006 tăng so với năm 2005 là 107 tỷ đồng. Lợi nhuận trước thuế năm 2006 giảm so với năm 2005 là 6.927 triệu đồng là do: Thu nhập khác của năm 2006 giảm so với năm 2005 là do năm 2005 Công ty có khoản thu nhập từ chuyển nhượng thương quyền trong Liên doanh Larkhall – Savico là 9.356 triệu đồng, thu nhập từ thanh lý tài sản và thu khác là 1.301 triệu đồng làm cho lợi nhuận trước thuế năm 2005 cao hơn so với năm 2006 là 10.291 triệu đồng. Tuy nhiên, nếu chỉ xét về hoạt động kinh doanh thuần của Công ty, lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh năm 2006 đã tăng so với 2005 là 3.364 triệu đồng. Tuy nhiên, nếu chỉ xét về hoạt động kinh doanh thuần của Công ty, lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh năm 2006 đã tăng so với 2005 là 3.364 triệu đồng. Năm 2005 cũng là năm cuối cùng Công ty được miễn giảm thuế thu nhập doanh nghiệp sau khi cổ phần hóa. Thuế thu nhập doanh nghiệp năm 2005 là 14% và năm 2006 là 28% cũng làm cho lợi nhuận sau thuế của năm 2006 giảm đi tương ứng. Năm 2005 cũng là năm cuối cùng Công ty được miễn giảm thuế thu nhập doanh nghiệp sau khi cổ phần hóa. Thuế thu nhập doanh nghiệp năm 2005 là 14% và năm 2006 là 28% cũng làm cho lợi nhuận sau thuế của năm 2006 giảm đi tương ứng. Tỷ lệ lợi nhuận trả cổ tức năm 2006 tăng so với năm 2005 là do từ tháng 07/2006 Công ty tăng vốn điều lệ từ 13,5 tỷ đồng lên thành 30 tỷ đồng làm cho số tiền chi trả cổ tức tăng thêm 420 triệu đồng. Những nhân tố ảnh hưởng đến hoạt động sản xuất kinh doanh của Công ty trong năm báo cáo Những nhân tố thuận lợi: Tăng trưởng của nền kinh tế quốc gia: Việt Nam có tốc độ tăng trưởng GDP khá cao và ổn định. Trong năm 2003 đạt 7,23%, năm 2004 đạt 7,7%, năm 2005 đạt 8,2%, năm 2006 đạt 8,4% và dự kiến năm 2006 đạt 8,0%. Các chuyên gia phân tích đều cho rằng, trong các năm tới, tốc độ tăng trưởng GDP của Việt Nam duy trì ở mức 7 – 8%/năm là hoàn toàn khả thi. Uy tín, thương hiệu: trên thị trường xây dựng và đầu tư hiện nay, DESCON là thương hiệu hàng đầu tại Việt Nam, đã tạo được vị trí vững vàng trong đội ngũ các nhà thầu xây dựng chuyên nghiệp trong nước mà các tập đoàn đầu tư, xây dựng nước ngoài thường ưu tiên hợp tác khi đầu tư tại Việt Nam. Các điều này giải thích vì sao doanh thu của Công ty tăng cao trong năm 2006, gấp gần 1,6 lần năm 2005. Những nhân tố khó khăn Thị trường nhà đất đóng băng: các chính sách về nhà đất thay đổi, thị trường bất động sản gần như đóng băng làm sụt giảm tốc độ xây dựng các công trình dân dụng trong thời gian gần đây làm ảnh hưởng đến ngành đầu tư xây dựng công trình. Giá dầu tăng: giá dầu mỏ trên thế giới hiện nay tăng cao và có khuynh hướng không ổn định làm giá thành sản xuất các loại vật liệu xây dựng cũng như vận chuyển gia tăng, góp phần đẩy giá thành xây dựng công trình lên cao. Lĩnh vực xây lắp, trong năm 2006, tuy có doanh thu tăng cao nhưng tỷ lệ lợi nhuận so với doanh thu lại giảm (4,1% năm 2006 so với 4,7% của năm 2005). Tuy nhu cầu thị trường xây dựng gia tăng nhanh gần đây nhưng ngày càng có nhiều doanh nghiệp xây dựng ra đời và còn nhiều doanh nghiệp nhà nước thua lỗ, rất cần nguồn việc để duy trì bộ máy hoạt động dẫn đến việc cạnh tranh khốc liệt là không tránh khỏi. Do đó, Công ty đã phải áp dụng nhiều biện pháp để trụ vững đồng thời mở rộng thị trường, nâng cao năng lực cạnh tranh trên thương trường, hướng đến các nhà đầu tư nước ngoài và tư nhân nên đã ảnh hưởng đến doanh thu và lợi nhuận của Công ty trong thời gian gần đây. VVịị thế của Công ty so với các doanh nghiệp khác trong cùng ngành 9.1. Vị thế của Công ty trong ngành Vốn chủ sở hữu của công ty đến tháng 10/2007 là 202 tỷ đồng, là một trong những nhà thầu có quy mô vốn lớn. Công ty có thế mạnh và uy tín trong thi công xây lắp những công trình nhà xưởng, công trình công nghiệp và văn phòng trên địa bàn các tỉnh phía Nam, và trên địa bàn này Ccông ty chiếm một thị phần đáng kể. Triển vọng phát triển của ngành Đến tháng 11 năm 2006 Việt Nam chính thức trở thành thành viên thứ 150 của Tổ chức thương mại thế giới WTO và được hưởng quy chế tối huệ quốc của Mỹ - nền kinh tế lớn nhất thế giới. Từ đó, các nhà đầu tư nước ngoài sẽ vào Việt Nam nhiều hơn, lớn hơn và ngành xây dựng của Việt Nam chắc chắn sẽ gặp nhiều thuận lợi vì nhu cầu xây dựng công trình cao ốc văn phòng, nhà xưởng và nhà ở sẽ tăng cao là tất yếu. Vì vậy, việc định hướng chiến lược phát triển kinh doanh của Công ty dưới đây phù hợp với hướng đi mới, vận hội mới của đất nước. Chính sách đối với người lao động 10.1. Số lượng lao động và cơ cấu lao động Tổng số lao động của Công ty đến thời điểm 31/12/2006 là 3.452 người với cơ cấu như sau: Bảng 9: Cơ cấu lao động Công ty tại thời điểm 31/12/2006 Phân loại Số người Tỷ trọng (%) Theo trình độ Thạc sỹ - - Đại học, cao đẳng 321 9,30 Trung học chuyên nghiệp 137 3,97 Công nhân kĩ thuật và trình độ khác 2.994 86,73 Theo tính chất hợp đồng Hợp đồng lao động dài hạn 183 5,30 Hợp đồng lao động ngằn hạn 3.269 94,70 Theo giới tính Nam 3.282 95,08 Nữ 170 4,92 Tổng cộng 3.452 100% Nguồn:Danh sách cán bộ công nhân viên của Công ty 10.2. Các chính sách đối với người lao động Chế độ làm việc Công ty thực hiện chế độ làm việc 5,5-6 ngày/ tuần và 8 giờ/ngày. Tuy nhiên tùy theo điều kiện công việc đòi hỏi mà các đội có thể thay đổi thời giờ làm việc trong ngày cho hợp lý hoặc làm thêm giờ nhưng phải bảo đảm số giờ tiêu chuẩn của ngày làm việc do công ty quy định. Nhân viên được nghỉ 1-1,5 ngày/tuần. Nhân viên làm việc đủ 12 tháng sẽ được nghỉ phép 12, 14 hoặc 16 ngày/năm tùy theo điều kiện làm việc. Nếu chưa đủ 12 tháng thì số ngày nghỉ phép hàng năm được tính tương ứng với số tháng làm việc trong năm. Công ty sẽ tăng số ngày nghỉ phép dựa trên thời gian làm việc của nhân viên, cứ mỗi 5 năm làm việc sẽ được nghỉ thêm 1 ngày. Ngoài ra, hàng năm, tất cả nhân viên của Công ty đều được nghỉ lễ 8 ngày/năm. Nếu những ngày này trùng với những ngày nghỉ khác, thì nhân viên được nghỉ bù vào ngày tiếp theo. Chính sách tuyển dụng, đào tạo Tuyển dụng nhân sự mới theo quy trình được thiết lập, để đảm bảo nhân viên mới có đủ trình độ, kỹ năng, kinh nghiệm cho vị trí cần tuyển dụng và có tư cách đạo đức tốt, có nguyện vọng gắn bó lâu dài với Công ty. Công ty đảm bảo toàn bộ nhân viên Công ty được đào tạo để có đủ năng lực chuyên môn thực hiện tốt công việc được giao. Việc đào tạo và huấn luyện các kỹ năng và chuyên môn cần thiết được thực hiện tại Công ty hoặc đào tạo các khoác học bên ngoài theo kế hoạch đào tạo của Công ty được lập từ đầu năm. Ngoài các khóa huấn luyện và đào tạo do Công ty tổ chức, Công ty khuyến khích cán bộ – nhân viên tham dự các khoá đào tạo ngoài giờ làm việc. Sau khoá học nhân viên cung cấp văn bằng chứng chỉ tốt nghiệp, Công ty hỗ trợ thanh toán một phần kinh phí khoá học. Để thực hiện tốt công tác đào tạo, Công ty và người lao động thỏa thuận cam kết về nghĩa vụ và quyền lợi của hai bên trong qua trình học tập, khả năng công tác và thời gian phục vụ Công ty sau khi học tập. Chính sách an toàn lao động là một chính sách quan trọng hàng đầu của Công ty. Huấn luyện an toàn lao động cho công nhân trước khi vào làm việc, trang bị bảo hộ lao động cho công nhân như áo, nón, giầy, kính v.v… đầy đủ, kịp thời theo tính chất công việc đòi hỏi. Ban hành nội quy về an toàn lao động, vệ sinh môi trường, thường xuyên kiểm tra đánh giá công tác an toàn lao động các công trường. Công ty đã thành lập Hội đồng bảo hộ lao động để tổ chức thực hiện hệ thống bảo hộ lao động tại Công ty. Chính sách cổ tức Căn cứ theo điều lệ của Công ty, tỷ lệ cổ tức hàng năm do Hội đồng quản trị đề xuất và do Đại hội đồng cổ đông quyết định như sau: Công ty chỉ được trả cổ tức cho các cổ đông khi kinh doanh có lãi và đã hoàn thành nghĩa vụ nộp thuế và nghĩa vụ tài chính theo quy định của pháp luật. Cổ đông được chia cổ tức theo tỷ lệ vốn góp. Tỷ lệ cổ tức sẽ được Đại hội đồng cổ đông quyết định dựa trên đề xuất của Hội đồng quản trị căn cứ trên kết quả hoạt động kinh doanh của năm tài chính và kế hoạch kinh doanh của các năm tới. Tuỳùy theo tình hình thực tế, Hội đồng quản trị có thể tạm ứng cổ tức cho các cổ đông vào giữa năm nếu Hội đồng quản trị cho rằng khả năng lợi nhuận của Công ty có thể đáp ứng. Công ty theo đuổi chính sách cổ tức theo đó cổ đông sẽ nhận được phần lợi nhuận của Công ty ở mức độ hợp lý và đảm bảo phần lợi nhuận giữ lại cần thiết cho việc mở rộng sản xuất và tăng trưởng trong tương lai. Tỷ lệ cổ tức năm 2005 là 15% và 2006 là 12%. Từ tháng 07/2006 Công ty thưởng cổ tức bằng cổ phiếu cho cổ đông theo tỷ lệ 1:1 là 13,5 tỷ đồng và phát hành thêm trong nội bộ 3 tỷ đồng, nâng vốn điều lệ từ 13,5 tỷ lên thành 30 tỷ đồng làm cho tỷ lệ trả cổ tức năm 2006 thấp hơn so với năm 2005. Nếu không tính tăng vốn thì tỷ lệ lợi nhuận trả cổ tức năm 2006 là 17%. Tình hình hoạt động tài chính Các chỉ tiêu cơ bản Trích khấu hao tài sản cố định Công ty thực hiện trích khấu hao theo quy định tại Quyết định 206/2003/QĐ-BTC của Bộ Tài chính. Tài sản cố định được khấu hao theo phương pháp đường thẳng để trừ dần nguyên giá tài sản qua suốt thời gian hữu dụng ước tính như sau : Nhà xưởng, vật kiến trúc 2 - 5 năm Máy móc, thiết bị 2 - 7 năm Phương tiện vận tải 6 - 9 năm Thiết bị văn phòng 3 - 5 năm Mức thu nhập bình quân Ngoài các khoản phải trả cho người lao động theo luật định như tiền lương, bảo hiểm xã hội, bảo hiểm y tế, trong năm 2006, Công ty còn trích các phụ cấp để trả cho cán bộ công nhân viên như: phụ cấp tiền ăn trưa, phụ cấp độc hại, v.v…làm tăng thu nhập cho người lao động. Tổng thu nhập bình quân năm 2006 là: 3.523.584 người/tháng và còn có xu hướng tăng qua các năm. Thanh toán các khoản nợ đến hạn Công ty luôn thanh toán đầy đủ và đúng hạn các khoản nợ và khoản vay của Công ty. Các khoản phải nộp theo luật định Công ty luôn luôn thanh toán đầy đủ và đúng hạn các khoản thuế VAT, thuế thu nhập doanh nghiệp và các loại thuế khác theo các quy định của Nhà nước. Trích lập các quỹ Hàng năm, Công ty sẽ phải trích từ lợi nhuận sau thuế của mình một khoản nộp vào Quỹ dự trữ theo quy định của pháp luật. Khoản này không được vượt quá năm phần trăm (5%) lợi nhuận sau thuế của Công ty và sẽ chỉ được tiếp tục trích nộp tới một giới hạn tích luỹ bằng 10% vốn Điều lệ của Công ty. Bảng 10: Danh sách các quỹ của Công ty Đơn vị: VNĐ TT Các quỹ Năm 2005 Năm 2006 9 tháng 2007 1 Quỹ dự phòng tài chính 3.688.286.728 4.751.689.615 4.751.689.615 2 Quỹ đầu tư phát triển 23.129.922.128 12.377.649.515 12.377.649.515 3 Quỹ khen thưởng phúc lợi 1.908.752.472 1.847.664.808 1.147.835.568 Nguồn:Báo cáo kiểm toán và quyết toán của các năm 2005,2006, 9 tháng 2007 Tổng dư nợ vay Tại thời điểm 31/12/2006, Công ty có tổng dư nợ vay ngắn hạn là 56.315.159.205 đồng. Bảng 11: Bảng chi tiết dư nợ vay cho đến thời điểm 30/09/2007 Đơn vị: VNĐ TT Đối tượng vay Tổng số tiền vay Thời hạn vay 1 Ngân hàng Đầu tư và Phát triển Tp.HCM 5.145.610.413 12 tháng 2 Ngân hàng Vietcombank Tân Thuận 5.698.988.505 6 tháng 3 Đối tượng khác 50.555.962.000 12 tháng Nguồn:Báo cáo kiểm toán và quyết toán của các năm,2005, 2006, 9 tháng 2007 Tình hình công nợ Giải trình về sự chênh lệch giữa số dư cuối kỳ năm 2005 và số dư đầu kỳ năm 2006 của các khoản phải thu. Việc áp dụng Quyết định số 15/2006/QĐ-BTC ngày 20/03/2006 của Bộ Tài chính về Chế độ kế toán doanh nghiệp làm thay đổi số dư đầu kỳ khoản mục “Các khoản phải thu” trong Bảng cân đối kế toán năm 2006 so với số dư cuối kỳ năm 2005 Tổng giá trị các khoản phải thu tại thời điểm ngày 01/01/2006 là 52,6 tỷ đồng và tại ngày 31/12/2006 là 112,3 tỷ đồng, tăng 59,7 tỷ đồng là do tăng khoản phải thu khách hàng 22,2 tỷ đồng và tăng các khoản phải thu khác 37,8 tỷ đồng. (Xem Bảng 13: Các khoản phải thu ngắn hạn). Bảng 12: Số dư đầu kỳ và cuối kỳ của các khoản phải thu trong năm 2005 và 2006 Đơn vị: VNĐ Stt Khoản mục 01/01/2006 31/12/2005 Lý do 1. Phải thu của khách hàng 26.036.491.218 26.036.491.218 2. Trả trước cho người bán 4.022.852.048 4.022.852.048 5. Các khoản phải thu khác 22.723.648.168 31.866.987.411 Tạm ứng - 8.674.210.158 Chuyển thành “Tài sản ngắn hạn khác” MS 158 Ký quỹ, ký cược ngắn hạn - 469.129.085 Chuyển thành “Tài sản ngắn hạn khác” MS 158 Phải thu khác 22.723.648.168 22.723.648.168 6. Dự phòng các khoản phải thu khó đòi (*) (122.434.600) (122.434.600)  Tổng cộng 52.660.556.834 61.803.896.077 Đặc thù của ngành xây dựng là sản phẩm đơn chiếc, giá trị lớn, thời gian thi công dài, điều kiện thanh toán khó khăn do chủ đầu tư thường chỉ tạm ứng cho nhà thầu 10% giá trị hợp đồng hoặc có khi không tạm ứng, nhà thầu phải làm ra khối lượng mới được chủ đầu tư nghiệm thu thanh toán, thời gian để chủ đầu tư ký xác nhận nghiệm thu cũng khá lâu nên nhà thầu bị chiếm dụng vốn lớn. Do đó nhà thầu cũng đi chiếm dụng lại của các nhà cung cấp, thầu phụ và các đối tượng khác để có vốn thi công. Chính đặc thù này của ngành làm cho các khoản mục nợ phải thu, nợ phải trả và hàng tồn kho chiếm tỷ trọng lớn trong giá trị tài sản của hầu hết các doanh nghiệp xây lắp. Bảng 13: Các khoản phải thu 2005 – 9 tháng 2007 Đơn vị: VNĐ TT Chỉ tiêu Năm 2005 Năm 2006 9 tháng 2007 1 Phải thu khách hàng 26.036.491.218 48.244.779.129 52.978.240.200 2 Trả trước cho người bán 4.022.852.048 4.000.155.092 14.921.567.901 3 Các khoản phải thu khác 22.723.648.168 60.524.467.481 80.868.428.354 4 Dự phòng các khoản phải thu khó đòi (122.434.600) (385.573.182) (385.573.182) Tổng cộng 52.660.556.834 112.383.828.520 148.382.663.273 Nguồn:Báo cáo kiểm toán và quyết toán của các năm,2005, 2006 và 9 tháng 2007 Trong các khoản nợ phải thu của Công ty không có khoản nào đang tranh chấp hoặc không có khả năng thu hồi được. Đối với những khoản nợ quá hạn trên hai năm Công ty đã lập dự phòng để hạn chế rủi ro. Trong năm 2006 Công ty cũng đã xử lý xóa nợ 447,8 triệu đồng nợ khó đòi, đưa ra theo dõi ngoài bảng cân đối kế toán. Các khoản phải thu khách hàng là các các khoản khách hàng nợ DESCON theo xác nhận giá trị khối lượng xây lắp thực hiện đã được ký kết giữa nhà thầu DESCON và chủ đầu tư tại thời điểm lập báo cáo tài chính. Do doanh thu năm 2006 tăng so với năm 2005 là 106 tỷ đồng làm cho nợ phải thu khách hàng tăng 22 tỷ đồng. Việc thu hồi nợ khách hàng của Công ty khá tốt, các khoản nợ quá hạn giảm đáng kể, từ 23,32% năm 2005 còn 8,05% năm 2006. Đến ngày 30/09/2007, Công ty đã thu được 2.572.851.962đ trong tổng số 3.885.387.587đ nợ quá hạn, còn 1.312.535.625 đồng. Các khoản phải thu khác là các khoản Công ty chi hộ cho Liên doanh Pumyang Descon dự án Preche, cho các đội thi công, CB-NV và các đối tượng khác vay. Các khoản phải thu khác trong năm 2006 tăng 37,8 tỷ đồng so với năm 2005 là do tăng khoản chi hộ cho Liên doanh dự án Preche 24,8 tỷ đồng, cho các đội thi công, CB-NV và các đối tượng khác vay là 12,9 tỷ đồng. Năm 2004, DESCON có liên doanh với Công ty Pumyang (Hàn Quốc) để thành lập Công ty Liên doanh Pumyang Descon trong đó DESCON góp 30% vốn điều lệ là 1.260.000 đô la Mỹ tương đương 19,8 tỷ đồng. Khoản chi hộ cho Liên doanh Pumyang Descon 39,9 tỷ đồng là khoản DESCON chi để chuyển quyền sử dụng đất từ các hộ dân cho dự án Preche. Khoản chi hộ này sẽ được Liên doanh hoàn trả cho DESCON sau khi bù trừ khoản Liên doanh đã cho DESCON vay khi dự án được phép khởi công, dự kiến là trong quý 43/2007. Bảng 14: Các khoản phải trả 2005 – 9 tháng 2007 Đơn vị: VNĐ TT Chỉ tiêu Năm 2005 Năm 2006 9 tháng 2007 I Nợ ngắn hạn 114.219.088.875 172.750.802.212 162.001.349.214 1 Vay nợ ngắn hạn 19.596.912.000 56.315.159.205 61.400.560.918 2 Phải trả cho người bán 12.991.006.296 29.644.623.574 20.961.795.757 3 Người mua trả trước 39.808.552.053 18.156.488.445 20.479.858.371 4 Thuế và các khoản phải nộp Nhà nước 5.564.338.819 15.152.125.654 15.628.556.150 5 Phải trả công nhân viên 1.471.835.077 2.962.950.017 1.336.595.966 6 Chi phí phải trả - 6.098.423.193 16.478.458.628 7 Phải trả phải nộp khác 34.786.444.630 44.421.032.124 25.715.523.424 II Nợ dài hạn 1.281.754.786 1.054.471.416 20.786.922.712 1 Phải trả dài hạn khác 8.800.000 12.400.000 19.753.189.154 2 Dự phòng trợ cấp mất việc làm 516.678.143 555.967.190 551.114.788 3 Dự phòng phải trả dài hạn 756.276.643 486.104.226 482.618.770 Tổng cộng 115.500.843.661 173.805.273.628 182.788.271.926 Nguồn:Báo cáo kiểm toán và quyết toán của các năm,2005, 2006 và 9 tháng 2007 Nợ phải trả tăng là do giá trị hợp đồng ký kết trong năm 2006 là 400 tỷ đồng đạt 155,64% kế hoạch và bằng 198,40% so với cùng kỳ năm trước, làm cho giá trị sản lượng xây lắp thực hiện năm 2006 là 307 tỷ đạt 117,26% kế hoạch và bằng 155,71% so với năm 2005. Vì vậy khoản nợ phải trả tăng lên để đáp ứng vốn cho hoạt động sản xuất kinh doanh của Công ty. Công ty luôn trả nợ ngân hàng và các đối tượng khác đúng hạn, không để nợ dây dưa, kéo dài. Nợ phải trả đến 31/12/2006 không có khoản nợ nào quá hạn và không có khả năng thanh toán. Trong các khoản vay và nợ ngắn hạn có khoản Công ty Liên doanh Pumyang Descon cho vay 41,65 tỷ đồng và khoản Công ty Liên doanh Dongah Traco cho vay 15,8 tỷ đồng. Hai khoản vay này được DESCON dùng để giải phóng mặt bằng cho dự án Preche và sẽ được thanh toán bù trừ cùng với khoản DESCON chi hộ cho Liên doanh. Khoản phải trả cho người lao động không phải là khoản Công ty nợ lương người lao động chưa thanh toán mà là quỹ lương được trích dự trữ chưa chi. Công ty chưa bao giờ trễ hạn trong việc thanh toán lương, thưởng cho người lao động. Chi phí phải trả là khoản trích trước chi phí vật tư, nhân công và giao thầu lại tương ứng với doanh thu ghi nhận trong kỳ. Các khoản phải trả, phải nộp khác chủ yếu là khoản phải trả cho các đội thi công và các xí nghiệp phụ thuộc. Khoản phải trả cho các đội thi công là khoản các đội thi công ứng vốn tự có của mình ra thi công và được Công ty thanh toán lại theo các điều khoản thỏa thuận trong hợp đồng khoán gọn. Trong khoản phải trả này còn có tiền giữ bảo hành và tiền thuế GTGT giữ lại của đội để ràng buộc trách nhiệm của đội đối với chất lượng công việc của họ thực hiện cũng như hóa đơn chứng từ giải chi của họ. Khoản phải trả cho xí nghiệp trực thuộc thực ra là khoản vốn tự có của xí nghiệp sử dụng cho hoạt động kinh doanh. Khoản phải trả này sẽ được giữ cho đến khi giải thể hoặc chấm dứt hoạt động của xí nghiệp trong Công ty. Hàng tồn kho Hàng tồn kho của DESCON chủ yếu là chi phí sản xuất kinh doanh dở dang của các công trình xây lắp nhận thầu. Tổng giá trị hàng tồn kho tại thời điểm ngày 31/12/2006 là 37,9 tỷ đồng và tại ngày 31/12/2005 là 27,5 tỷ đồng, tăng 10,3 tỷ đồng là do sản phẩm dở dang tăng 9,1 tỷ đồng và công cụ dụng cụ tăng 1,2 tỷ đồng. Bảng 15 : Hàng tồn kho trong năm 2005 và 2006 Đơn vị: VNĐ Stt Khoản mục 31/12/2005 31/12/2006 Tăng, giảm 1 Nguyên liệu, vật liệu 59.925.875 57.435.717 -2.490.158 2 Công cụ, dụng cụ 391.742.838 1.641.861.453 1.250.118.615 3 Chi phí sản xuất kinh doanh dở dang 27.070.819.501 36.207.455.089 9.136.635.588 4 Hàng hóa 5.684.388 5.684.388 0 Tổng cộng hàng tồn kho 27.528.172.602 37.912.436.647 10.384.264.045 Chi phí dở dang là chi phí vật tư, nhân công và chi phí khác của các công trình xây lắp nhận thầu chưa được ghi nhận doanh thu để kết chuyển giá vốn hàng bán. Đây là giá trị khối lượng xây lắp thực hiện của các công trình có thời gian thi công năằm giữa hai năm tài chính, tại thời điểm lập báo cáo tài chính chưa đến giai đoạn nghiệm thu hoặc đang chờ nghiệm thu. Trong năm 2006 Công ty nhận được nhiều hợp đồng xây lắp có giá trị lớn và thời gian kéo dài sang năm 2007 nên chi phí dở dang tăng hơn so với năm 2005. Giá trị chi phí dở dang trên báo cáo tài chính tương ứng với doanh thu còn chưa ghi nhận theo các hợp đồng đã được ký kết nên các chi phí dở dang này sẽ được chuyển thành giá vốn hàng bán trong năm 2007. Các chỉ tiêu tài chính chủ yếu Với đặc thù của ngành xây dựng, các chỉ tiêu về khả năng thanh toán, về năng lực hoạt động và về khả năng sinh lời của Công ty đều rất tốt : hệ số thanh toán ngắn hạn lớn hơn 1, hệ số thanh toán nhanh bằng 0,86, vòng quay hàng tồn kho từ 6 đến 7 vòng, tỷ suất lợi nhuận trước thuế từ hoạt động sản xuất kinh doanh trên doanh thu thuần là 4%, tỷ suất lợi nhuận sau thuế từ hoạt động sản xuất kinh doanh trên vốn chủ sở hữu năm 2005 là 14,32%, năm 2006 là 16,97%. Điều đó chứng tỏ tình hình tài chính của Công ty an toàn và lành mạnh, Công ty có đủ khả năng thanh toán và có chủ động về vốn, sử dụng vốn hiệu quả để tạo ra suất sinh lời cao nhất cho cổ đông. Bảng 16: Các chỉ tiêu tài chính của Công ty ChỈ tiêu Năm 2005 Năm 2006 Chỉ tiêu về khả năng thanh toán - Hệ số thanh toán ngắn hạn: TSLĐ/Nợ ngắn hạn 1,10 1,08 - Hệ số thanh toán nhanh : (TSLĐ - Hàng tồn kho)/Nợ ngắn hạn 0,86 0,86 Chỉ tiêu về cơ cấu vốn - Hệ số Nợ/Tổng tài sản 72,94% 77,53% - Hệ số nợ/Vốn chủ sở hữu 2,70 3,45 Chỉ tiêu về năng lực hoạt động - Vòng quay hàng tồn kho 6,05 7,04 - Doanh thu thuần/Tổng tài sản 1,15 1,29 Chỉ tiêu về khả năng sinh lợi - Hệ số lợi nhuận sau thuế/Doanh thu thuần 9,05% 3,07% - Hệ số lợi nhuận sau thuế/Vốn chủ sở hữu 38,52% 17,53% - Hệ số lợi nhuận sau thuế/Tổng tài sản 10,42% 3,94% - Hệ số lợi nhuận từ HĐKD/Doanh thu thuần 4,67% 4,12% Nguồn:Báo cáo kiểm toán của các năm 2005,2006 Hội đồng Quản trị, Ban Giám đốc và Ban kiểm soát. Thành viên Hội đồng Quản trị và Ban giám đốc Ông Nguyễn Xuân Bảng – Chủ tịch Hội đồng Quản trị Giới tính: Nam. Năm sinh: 1941. Nơi sinh: Nam Ninh – Nam Trực – Nam Định. Quốc tịch: Việt Nam. Dân tộc: Kinh. CMND: 23861894 Ngày cấp: 11/04/2001 Nơi cấp: Tp.HCM Địa chỉ thường trú: 146 Nguyễn Công Trứ, Quận 1, Tp.HCM. Điện thoại liên lạc: 8295072 - 8230666 Trình độ văn hóa: Đại học. Trình độ chuyên môn: Kỹ sư cao cấp ngành xây dựng dân dụng & công nghiệp. Quá trình công tác: 1982 - 1989: Phó Viện trưởng Viện Thiết Kế - Phân viện Miền Nam. 1989 - 1993: GĐ Công ty Thiết kế & Xây dựng Khu vực II -DESCON 1993 - 1999: GĐ Công ty Xây dựng Công nghiệp nhẹ số 2 - DESCON. 1999 - 2002: GĐ Công ty Xây dựng Công nghiệp nhẹ số 2- DESCON. Phó TGĐ Tổng Công ty Xây dựng Công Nghiệp VN. 2002 - nay: Chủ tịch HĐQT, TGĐ Công ty Cổ phần Xây dựng Công nghiệp – DESCON. Ủy viên BCH Hội Khoa Học Kỹ thuật XD, Ủy viên BCH Liên Hiệp Các Hội KH-KT Tp.HCM 2002-2007, Ủy viên BCH Hội Kết cấu và Công nghiệp Xây dựng Việt Nam, Phó Chủ tịch Hội Kết cấu và Công nghiệp Xây dựng Phía Nam, Ủy viên thường trực HĐQT Hiệp hội Xây dựng và VLXD Tp.HCM. Số cổ phần nắm giữ: 478.000 cổ phần, chiếm 4,74% của tổng vốn điều lệ. Những người có liên quan: 1/ Con: Nguyễn Tuấn Dũng, sở hữu 38.800 cổ phần 2/ Con: Nguyễn Thị Xuân Nga, sở hữu 3.000 cổ phần Quyền lợi mâu thuẫn với Công ty: Không Hành vi vi phạm pháp luật: Không Ông Phạm Ngọc Côn – Phó chủ tịch Hội đồng Quản trị . Giới tính: Nam. Năm sinh: 1937. Nơi sinh: Huyện Mỹ Hào, tỉnh Hưng Yên. Quốc tịch: Việt Nam. Dân tộc: Kinh. CMND: 20132384 Ngày cấp: 23/08/1995 Nơi cấp: Tp.HCM Địa chỉ thường trú: 64/30/12 Đường Phạm Hồng Thái, P.2, Q. Tân Bình. Điện thoại liên lạc: 8211839- 0903839153. Trình độ văn hóa: Đại học. Trình độ chuyên môn: Kỹ sư xây dựng cầu đường. Quá trình công tác: 1977 - 1983: Trưởng Phòng NH Đầu Tư & Phát Triển Chi Nhánh Tp.HCM 1983 - 1986: Phó giám đốc NH Đầu tư & Phát triển, Chi Nhánh Tp.HCM. 1986 - 1998: Giám đốc NH Đầu tư & Phát triển, Chi Nhánh Tp.HCM. 1991 – 1997: Chủ tịch HĐQT Ngân hang Phát triển Nhà. 1997 – 1999: Chủ tịch Hội đồng Quản lý Quỹ Đầu Tư Phát triển Đô Thị trực thuộc UBND Tp.HCM. 1994 – 1998: Ủy viên Hội đồng Hiệp Hội Ngân hàng. 2002 - nay: Chủ tịch HĐQT Công ty Tư vấn Thiết kế SACA , Phó chủ tịch HĐQT Công ty Cổ phần Xây dựng Công nghiệp – DESCON, Phó Chủ tịch HĐQT Công ty Đầu tư và VLXD Sài Gòn. Số cổ phần nắm giữ: 175.500 cổ phần, chiếm 2,29% của tổng vốn điều lệ. Những người có liên quan: 1/ Con: Phạm Quỳnh Hoa, sở hữu 109.500 cổ phần 2/ Con: Phạm Quỳnh Trâm, sở hữu 40.000 cổ phần Quyền lợi mâu thuẫn với Công ty: Không Hành vi vi phạm pháp luật: Không Ông Nguyễn Văn Thương – Ủy viên Hội đồng Quản trị - Phó TGĐ Giới tính: Nam. Năm sinh: 1964. Nơi sinh: Hà Nội. Quốc tịch: Việt Nam. Dân tộc: Kinh. CMND: 23189887 Ngày cấp: 18/08/1994 Nơi cấp: Tp.HCM Địa chỉ thường trú: 199/24B Đường 3 tháng 2, phường 11, Q.10. Điện thoại liên lạc: 8295072 – 0913804562. Trình độ văn hóa: Đại học. Trình độ chuyên môn: Kỹ sư xây dựng. Quá trình công tác: 1989 - 2000: Đội trưởng thi công, Chỉ huy trưởng công trường – Công ty DESCON. 2000 - 2002: Phó giám đốc Xí nghiệp Xây lắp & Trang trí nội thất – Công ty DESCON. 2002 - 2003: Phó Tổng giám đốc Công ty DESCON. 2003 - nay: Phó TGĐ; Giám đốc Xí nghiệp 1 - Công ty Cổ phần Xây dựng Công nghiệp – DESCON, thành viên HĐQT. Số cổ phần nắm giữ: 235.500 cổ phần, chiếm 2,29% của tổng vốn điều lệ. Những người có liên quan: Không Quyền lợi mâu thuẫn với Công ty: Không Hành vi vi phạm pháp luật: Không Ông Phạm Hữu Thiên – Ủy viên Hội đồng Quản trị - Phó TGĐ Giới tính: Nam. Năm sinh: 1954. Nơi sinh: huyện Núi Thành tỉnh Quảng Nam. Quốc tịch: Việt Nam. Dân tộc: Kinh. CMND: 20127991 Ngày cấp: 12/06/1978 Nơi cấp: Tp.HCM Địa chỉ thường trú: 231/5A Lê Văn Sỹ, P.14, Q. Phú Nhuận. Điện thoại liên lạc: 8447647 – 0903901733. Trình độ văn hóa: Đại học. Trình độ chuyên môn: Kỹ sư công chánh. Quá trình công tác: 1974 - 1998: Giảng viên Khoa Xây Dựng ĐH Bách Khoa TpP.HCM. 1992 - 1999: Đội trưởng Đội thi công – Công ty DESCON. 2000 - 2002: Giám đốc Công ty TNHH TM & XD An Tâm. 2002 - nay: Phó TGĐ Công ty Cổ phần Xây dựng Công nghiệp – DESCON, thành viên HĐQT. Số cổ phần nắm giữ: 235.500 cổ phần, chiếm 2,29% của tổng vốn điều lệ. Những người có liên quan: (Vợ) Trần Thị Kim Hoa, sở hữu 89.500 cổ phần Quyền lợi mâu thuẫn với Công ty: Không Hành vi vi phạm pháp luật: Không Ông Vũ Huy Hoàng – Ủy viên Hội Đồng Quản Trị - Phó TGĐ Giới tính: Nam. Năm sinh: 1966. Nơi sinh: Hà Nội. Quốc tịch: Việt Nam. Dân tộc: Kinh. CMND: 22722111 Ngày cấp: 09/01/2002 Nơi cấp: Tp.HCM Địa chỉ thường trú: 64 Lê Thánh Tôn, P.Bến Nghé, Q.1, Tp.HCM. Điện thoại liên lạc: 8295072 – 0903704580. Trình độ văn hóa: Đại học. Trình độ chuyên môn: Kỹ sư điện - Kỹ sư XD. Quá trình công tác: 1990 - 1993: Kỹ sư thiết kế điện – Công ty DESCON. 1994 - 2002: Đội trưởng Đội thi công – Công ty DESCON. 2002 - nay: Phó TGĐ Công ty Cổ phần Xây dựng Công nghiệp – DESCON. Số cổ phần nắm giữ: 235.500 cổ phần, chiếm 2,29% của tổng vốn điều lệ. Những người có liên quan: 1/ Vợ: Đàm Chi Phương, sở hữu 91.500 cổ phần 2/ Em: Vũ Thịnh Hưng, sở hữu 19.600 cổ phần Quyền lợi mâu thuẫn với Công ty: Không Hành vi vi phạm pháp luật: Không Ban Kiểm Soát Bà Hoàng Phương Dung – Trưởng Ban Kiểm Soát. Giới tính: Nữ. Năm sinh: 1969. Nơi sinh: Huyện Thanh Liêm tỉnh Hà Nam. Quốc tịch: Việt Nam. Dân tộc: Kinh. Giấy CMND số: 023507733 Ngày cấp: 04/09/1997 Nơi cấp: Tp.HCM Địa chỉ thường trú: 041 Lô A, chung cư Lạc Long Quân, P.5, Q.11 Điện thoại liên lạc: 0908299466. Trình độ văn hóa: Đại học. Trình độ chuyên môn: Thạc sỹ kinh tế. Quá trình công tác: 1990 - 1993: Kế toán tổng hợp Công ty Phong Lan xuất khẩu. 1994 – 2001: Kế toán tổng hợp, trợ lý Kế Toán Trưởng Khách sạn Oscar Sài gòn. 2001 – 2002: Công tác tại phòng Media Công ty J.Walter Thompson. 2002 - nay: Kế toán trưởng Công ty Mindshare VN (Nay là WPP Media). Số cổ phần nắm giữ: 18.800 cổ phần, chiếm 0,18 % của tổng vốn điều lệ. Những người có liên quan: Không Quyền lợi mâu thuẫn với Công ty: Không Hành vi vi phạm pháp luật: Không Ông Nguyễn Phan Vỹ – Thành viên BKS. Giới tính: Nam. Năm sinh: 1943. Nơi sinh: Hà Nội. Quốc tịch: Việt Nam. Dân tộc: Kinh. CMND: 24140065 Ngày cấp: 06/03/2001 Nơi cấp: Tp.HCM Địa chỉ thường trú: 60/11 Nguyễn Trãi P.3, Q. 5 , Tp.HCM. Điện thoại liên lạc: 9235078 – 0918204270. Trình độ văn hóa: Đại học. Trình độ chuyên môn: Cử nhân tài chính kế toán doanh nghiệp & quản lý. Quá trình công tác: 1964 – 1970: Kế toán nông trường Sông Lô – Tuyên Quang. 1972 - 1987: Kế toán các doanh nghiệp của Bộ Công Nghiệp. 1987 - 1999: Kế toán trưởng Cty XNK Da giày Sài Gòn. 1999 - 2003: Chuyên viên chính Vụ tài chính kế toán Bộ Công Nghiệp. 2004 - 2007: Trưởng BKS Công ty Cổ phần Xây dựng Công nghiệp DESCON. 4/2007 – nay: Thành viên BKS Công ty Cổ phần Xây dựng Công nghiệp DESCON. Số cổ phần nắm giữ: 125.600 cổ phần, chiếm 1,22 % của tổng vốn điều lệ. Những người có liên quan: (Vợ) Bà Nguyễn Thị Quỳnh Thoa, sở hữu 26.400 cổ phần Quyền lợi mâu thuẫn với Công ty: Không Hành vi vi phạm pháp luật: Không Ông Triệu Văn Lâm – Thành viên BKS Giới tính: Nam. Năm sinh: 1952. Nơi sinh: Trực Hưng - Trực Ninh – Nam Định. Quốc tịch: Việt Nam. Dân tộc: Kinh. CMND: 23886197 Ngày cấp: 06/03/2001 Nơi cấp: Tp.HCM Địa chỉ thường trú: 307 Lô B1 Chung cư P.3, Q. 4, Tp.HCM. Điện thoại liên lạc: 0908223738. Trình độ văn hóa: Đại học. Trình độ chuyên môn: Kỹ sư thiết bị xây dựng - Kỹ sư Kinh tế. Quá trình công tác: 1975 - 1979: Cán bộ Ban thiết kế cơ bản Sở XD Hải Phòng. 1980 - 1984: Đội phó, đội trưởng Đội thi công – Công ty XD Nhà ở Hải Phòng. 1985 – 1992: Chuyên viên, chuyên viên chính Sở XD Hải Phòng. 1992 – 1998: Chuyên viên chính Sở giao thông công chính Hải Phòng. 1994 – 2004: Chuyên viên Công ty Cổ phần Xây dựng Công nghiệp DESCON. 2004 - nay: Nhà đầu tư cá nhân. Số cổ phần nắm giữ: 160.000 cổ phần, chiếm 1,55% của tổng vốn điều lệ. Những người có liên quan: Không Quyền lợi mâu thuẫn với Công ty: Không Hành vi vi phạm pháp luật: Không ÔngBà Đỗ Thị Lệ Thu – Kế toán trưởng Giới tính: Nữ. Năm sinh: 28/02/1967. Nơi sinh: Hội An, Quảng Nam. Quốc tịch: Việt Nam. Dân tộc: Kinh. Giấy CMND số: 024000861 Ngày cấp: 24/01/2002 Nơi cấp: Tp.HCM Địa chỉ thường trú: 1747 Hồng Lạc, Phường 10, Q. Tân Bình, Tp.HCM. Điện thoại liên lạc: 8210 856 – 0903012669. Trình độ văn hóa: Đại học. Trình độ chuyên môn: Cử nhân Kinh tế. Quá trình công tác: 11992 - 2004: Kế toán tổng hợp Công ty Xây dựng Công nghiệp nhẹ Số 2 - DESCON. 2004 - nay: Kế toán trưởng Công ty Cổ phần Xây dựng Công nghiệp - DESCON. Số cổ phần nắm giữ: 235.500 cổ phần, chiếm 2,29 % của tổng vốn điều lệ. Những người có liên quan: (Chồng)Khúc Duy Thiện, sở hữu 5.000 cổ phần Quyền lợi mâu thuẫn với Công ty: Không Hành vi vi phạm pháp luật: Không Tài sản Nhà xưởng và tài sản khác: Bảng 17: Danh sách tài sản cố định của Công ty tại thời điểm 31/12/2006 TT Khoản Mục Nguyên giá Giá trị còn lại 1 Máy móc thiết bị 653.429.154 207.651.782 2 Phương tiện vận tải 5.030.336.707 2.648.183.488 3 Nhà xưởng, vật kiến trúc 1.040.919.612 325.288.938 4 Khác 989.512.839 272.649.948 5 Quyền sử dụng 2,876m2 đất xây dựng công trình công nghiệp tại Thủ Dầu Một, Bình Dương 1.410.437.000 1.147.154.000 6 Quyền sử dụng 16,595m2 đất nông nghiệp tại Nhơn Trạch, Đồng Nai 3.277.258.000 3.203.609.000 7 Tài sản cố định vô hình khác 462.815.000 41.967.000 Tổng cộng 12.864.708.312 7.846.504.156 Đơn vị: VNĐ Nguồn:Báo cáo kiểm toán năm 2006 Kế hoạch lợi nhuận và cổ tức Bảng 18: Kế hoạch lợi nhuận và cổ tức trong 3 năm tới Chỉ tiêu Năm 2007 Năm 2008 Năm 2009 Giá trị % tăng giảm Giá trị % tăng giảm Giá trị % tăng giảm (triệu đồng) (triệu đồng) (triệu đồng) Giá trị sản lượng 407.500 32,48% 450.000 10,43% 490.000 8,89% Doanh thu 406.906 39,91% 438.092 7,66% 476.927 8,86% Giá vốn hàng bán 369.127 38,40% 392.400 6,30% 420.300 7,11% Lợi nhuận gộp 37.779 56,51% 45.692 20,95% 56.627 23,93% Chi phí hoạt động 12.794 6,42% 13.400 4,74% 13.550 1,12% Lãi/lỗ trước thuế 24.985 106,21% 32.292 29,25% 43.077 33,40% Thuế thu nhập DN 6.926 103,22% 5.954 -14,03% 5.922 -0,54% Lợi nhuận sau thuế 18.059 115,57% 26.338 45,84% 37.155 41,07% Tỷ lệ lợi nhuận sau thuế/Doanh thu thuần 4,44% 6,01% 7,79% Tỷ lệ lợi nhuận sau thuế/Vốn điều lệ 16,83% 25,99% 37,75% Tỷ lệ cổ tức 10,00% 12,00% 15,00% Nguồn:Kế hoạch kinh doanh của Công ty Các căn cứ để đạt được kế hoạch lợi nhuận và cổ tức nói trên: Dựa trên các Hợp đồng xây lắp các công trình đã ký kết và các dự án đầu tư của Công ty sắp tới cũng như việc Công ty quyết tâm đẩy mạnh công tác tiếp thị, quảng bá thương hiệu và nâng cao chất lượng công tác đấu thầu. Bên cạnh đó, vào năm 2007, Công ty dự kiến sẽ đẩy mạnh đầu tư vào các dự án bất động sản như Dự án trung tâm thương mại, văn phòng cho thuê và căn hộ cao cấp PRECHE. Dưới đây là bảng diễn giải về chỉ tiêu doanh thu của Công ty trong các năm tới: Hoạt động Xxây lắp: Bảng 19: Các hợp đồng đã ký kết và đang thực hiện STT Chủ đầu tư Tên công trình (Hạng mục công trình) Giá trị hợp đồng (VNĐ) Thời gian khởi công Thời gian hoàn thành 1 Cty TNHH Cargill VN NM Thức ăn gia súc Cargill Long An 60,340,500,000 25/03/2006 15/11/2007 2 Cty Liên doanh TNHH STADA VN Nhà máy SX dược phẩm GMP-EUROPE + Trạm điện + Hoàn thiện 21,119,736,000 15/02/2006 15/12/2007 3 Cty May Việt Tiến Nhà kho thành phẩm 4,184,187,000 20/04/2006 15/11/2007 4 Trường Cao đẳng Công nghiệp Dệt May Thời trang II Khối hành chính lớp học; Giảng đường trục 5-C 3,865,355,500 20/11/2006 20/12/2007 5 Cty CP Tin học Lạc Việt Cao ốc VP Lạc Việt ( 7 tầng ) 16,681,000,000 25/04/2006 31/12/2007 6 Cty LD Xây dựng HIVICO SK Telecom IT Center 21,524,000,000 01/11/2006 31/12/2007 7 Cty Cp Bao bì & DV Sam Thịnh Cty Cp Bao bì Sam Thịnh giai đoạn 2 4,552,000,000 03/05/2007 03/11/2007 8 Tổng Cty Rượu bia NGK Sài Gòn Tường rào & Nhà bảo vệ cổng chính 4,029,984,489 24/05/2007 15/11/2007 9 Cty Cp May Tiền Tiến II Nhà xưởng Cty Cp May Tiền Tiến II 33,774,005,000 24/05/2007 15/12/2007 10 Cty TNHH Kỹ nghệ Evergreen VN Nhà xưởng Cty Evergreen VN 34,481,728,000 11/05/2007 05/02/2008 11 Cty Cp Phát triển Đô thị Kinh Bắc Văn phòng KCN Quế Võ 14,223,555,000 30/05/2007 26/12/2007 12 Liên Hiệp HTX Thương mại TP.HCM Cung cấp và lắp đặt hệ thống điện Siêu thị Phú Lâm 931,818,800 06/07/2007 31/10/2007 13 Liên Hiệp HTX Thương mại TP.HCM CảI tạo kho 7500m2 - Tổng kho TM SG COOP 3,285,016,000 25/06/2007 31/12/2007 14 Cty TNHH Hyun Dae VN NM Hyun Dae SM VN 12,165,410,000 02/07/2007 17/11/2007 15 Liên Hiệp HTX Thương mại TP.HCM CảI tạo siêu thị Coop mart Thắng Lợi 5,886,147,000 01/08/2007 29/11/2007 16 CN Cty CP SX&PTXD Cửu Long tại Bắc Ninh Nhà xưởng Lô K4-2 18,399,624,000 08/01/2007 30/10/2007 17 Cty Dầu Thực vật Hương Liệu Mỹ Phẩm VN Xây dựng nhà thành phẩm và đường nội bộ 6,048,311,529 23/07/2007 15/12/2007 18 Cty CP Đầu Tư Sài Gòn - Đà Nẵng Đường số 4A KCN Liên Chiểu 4,591,383,000 30/07/2007 12/01/2007 19 Doosan Heavy Industries & Contruction Co, Ltd Doosan-Building Works Stage 2 49,720,000,000 08/06/2007 31/12/2008 20 Cty TNHH Quảng Vinh Phát NM Sợi Quảng Vinh Phát 9,692,000,000 16/09/2007 16/02/2007 21 Cty TNHH Supor VN NM Supor VN 16,066,000,000 20/08/2007 28/12/2007 22 Cty Cổ phần Cơ điện lạnh Ree Cao ốc VP REE - Hạng mục nền móng, kết cấu, kiến trúc hoàn thiện phần thân và các hạng mục phụ trợ 13,163,356,180 21/08/2007 12/04/2008 23 Cty CP Safi Kho bãI container Safi số 7, Đào Trí, Q7 2,643,113,000 25/09/2007 25/12/2007 24 Cty CP Bia SàI Gòn Dak Lak NM Bia SàI Gòn Dak Lak 11,150,000,000 10/10/2007 10/04/2007 25 Cty CP Đầu tư Xây dựng và XNK Số 2 PhầN ME Cao ốc Contrexim Quận 4 56,264,000,000 20/10/2007 30/04/2009 26 Trường Cao đẳng Dệt May Thời trang TP.HCM Xây dựng khối lớp học 5,400,000,000 12/10/2007 31/05/2008 27 Liên Hiệp HTX Thương mại TP.HCM Trung tâm thương mại, triển lãm tại TP. Buôn Ma Thuột, Dak Lak 30,000,000,000 05/10/2007 30/04/2008 TỔNG CỘNG: 505,557,430,498 Nguồn:Báo cáo của Phòng kinh doanh của Công ty Hoạt động kinh doanh bất động sản: Dự án PRECHE là dự án trung tâm thương mại, văn phòng cho thuê và căn hộ cao cấp để bán, được Công ty DESCON liên doanh với tập đoàn PUMYANG của Hàn Quốc triển khai thực hiện. Vị trí: Khu đất xây dựng công trình Dự án PRECHE nằm tại phường Thảo Điền, quận 2 TP Hồ Chí Minh. Công trình nằm trong khu vực dân cư có hạ tầng kỹ thuật và hạ tầng xã hội rất cao cấp trong tương lai. Vị trí công trình là cửa ngõ phía Đông thành phố, tiếp xúc với những trục giao thông chính của thành phố. Xung quanh là những dự án quy họach rất quy mô và hiện đại của thành phố như: Cantavil, Estela, Khu đô thị mới An Phú An Khánh, dự án Vinaconex, Sài Gòn Riviera, hạ tầng kỹ thuật tốt, cảnh quan đẹp, rất thuận lợi cho môi trừơng đầu tư kinh doanh. Khu vực xây dựng Dự án PRECHE có đặc điểm nằm gần các công trình công cộng như: Trung tâm đô thị mới Thủ Thiêm, trường Quốc tế Sài Gòn, trung tâm thương mại siêu thị Cash Métro, UBND Quận 2, Trung tâm Thể dục thể thao Rạch Chiếc sắp xây dựng…Vì vậy hiện tại và tương lai Dự án có đầy đủ các điều kiện phúc lợi xã hội rất tốt. Quy mô: 30 tầng, Dự án PRECHE được xây thành 2 khối song song có kiến trúc hiện đaị, tạo nét ấn tựơng ở cửa ngỏ phía Đông của thành phố. Khối ở bố trí từ tầng 4 đến tầng 30 các căn hộ rất khoa học, rộng rãi và linh họat theo lối kiến trúc hiện đại nhất hiện nay ở các nước tiên tiến. Đây là công trình có sự phối hợp thiết kế bởi công ty JINYANG- Hàn Quốc ( nổi tiếng chuyên về cao ốc và chung cư của Hàn Quốc ) và một số công ty thiết kế Việt Nam như: CDCo, Hoàng Lê, có lối kiến trúc rất gần gũi với phong cách kiến trúc Á đông hiện đại. Tiến độ thực hiện dự án: Dự kiến khởi côngđộng thổ vào tháng 11 năm 2007 và hòaoànn thành công trình trong 2 năm rưỡi, đến giữa năm 2009 sẽ chính thức giao nhà. Việc xây dựng nhà mẫu đang được tiến hành để khi công trình bắt đầu khởi công sẽ tiến hành giới thiệu với nhà đầu tư, phục vụ khách hàng có nhu cầu mua căn hộ. Dự báo lợi nhuận mang lại từ dự án Preche: Năm 2008: 2.043.459 đô la Mỹ tương đương 36,33 tỷ đồng Việt Nam Năm 2009: 4.768.070 đô la Mỹ tương đương 76,29 tỷ đồng Việt Nam Đánh giá của tổ chức tư vấn về kế hoạch lợi nhuận và cổ tức Sự phát triển ổn định của nền kinh tế Việt Nam tạo nhiều cơ hội cũng như thách thức mới đối với hoạt động kinh doanh của DESCON. Kế hoạch doanh thu của Công ty được tính toán dựa trên mức tăng trưởng bình quân của ngành trong các năm qua và sự tăng cao nhu cầu của thị trường (hợp đồng đã ký kết). Mức tăng của giá vốn hàng bán được tính toán đảm bảo tỷ lệ giá vốn hàng bán trên tổng doanh thu trong quá khứ là khoảng 85-90%; chi phí hoạt động (bao gồm chi phí bán hàng và chi phí quản lý) cũng được tính trên tỷ lệ % trên doanh thu trung bình trong quá khứ. Dưới góc độ của tổ chức tư vấn, Công ty Cổ phần Chứng khoán Sài Gòn đã thu thập các thông tin, tiến hành các nghiên cứu phân tích và đánh giá cần thiết về hoạt động kinh doanh của Công ty Cổ phần Xây dDựng Công nNghiệp (Descon) cũng như xem xét lĩnh vực kinh doanh mà Công ty đang hoạt động. Đồng thời dựa trên kết quả kinh doanh trong các năm vừa qua, năng lực của Descon và mức tăng trưởng dự tính sắp tới của ngành, SSI nhận thấy kế hoạch sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp có tính khả thi nếu không có những biến động ảnh hưởng nghiêm trọng đến hoạt động của doanh nghiệp. Với chính sách phân phối lợi nhuận là dành phần lớn lợi nhuận cho việc đầu tư phát triển hoạt động sản xuất kinh doanh, Công ty đưa ra tỷ lệ cổ tức ổn định là 10-15%/năm trong 3 năm sắp tới, đây là mức cổ tức mà Công ty hoàn toàn có khả năng chi trả. Những nhận xét trên chỉ mang tính tham khảo mà không hàm ý đảm bảo giá trị của chứng khoán. Thông tin về những cam kết nhưng chưa thực hiện của tổ chức xin niêm yết Không có Các thông tin, các tranh chấp kiện tụng liên quan tới công ty mà có thể ảnh hưởng đến giá cả chứng khoán niêm yết Không có CỔ PHIẾU NIÊM YẾT Loại cổ phiếu: Cổ phiếu phổ thông Mệnh giá cổ phiếu: 10.000 đồng/cổ phiếu Tổng số cổ phiếu niêm yết: 10.300.000 cổ phiếu Số lượng cổ phiếu bị hạn chế chuyển nhượng (phần này bị lập lại với phần số 7) Theo điều lệ của Công ty Cổ phần Xây dựng Công nghiệp (DESCON), các thành viên HĐQT không được chuyển nhượng quá 50% tổng số cổ phần sở hữu tại thời điểm được bầu vào HĐQT trong suốt thời gian đương nhiệm và phải đảm bảo số cổ phần còn lại sau khi chuyển nhượng không thấp hơn 50% tổng số cổ phần sở hữu. Số CP bị hạn chế chuyển nhượng do cam kết trên là: 680.000 cổ phần (tương đương với 6,6% vốn điều lệ). Theo Nghị định 14/2007/NĐ-CP, các cổ đông là thành viên Hội đồng quản trị, Ban kiểm soát, Giám đốc hoặc Tổng Giám đốc, Phó Giám đốc hoặc Phó Tổng Giám đốc, Kế toán trưởng phải cam kết nắm giữ 100% số cổ phiếu do mình sở hữu trong thời gian 6 tháng kể từ ngày niêm yết và 50% số cổ phiếu này trong thời gian 6 tháng tiếp theo. Tổng số lượng cổ phiếu của DESCON bị hạn chế chuyển nhượng theo quy định này là 1.899.900 cổ phần (tương đương với 18,45% vốn điều lệ). Căn cứ vào Nghị quyết của Đại hội Cổ đông Công ty Cổ phần Xây dựng Công nghiệp (DESCON) năm 2007, phần phát hành cổ phiếu ưu đãi về giá cho cán bộ công nhân viên sẽ bị hạn chế 100% số cổ phần này trong vòng một (01) năm kể từ ngày 01/10/2007 đến ngày 01/10/2008. Số CP bị hạn chế chuyển nhượng do cam kết trên là: 144.950 cổ phần (tương đương với 1,41% vốn điều lệ). Phương pháp tính giá Giá tham chiếu của cổ phiếu Công ty Cổ phần Xây dựng Công nghiệp (DESCON) là giá trung bình được tính toán dựa trên giá bán cho cổ đông chiến lược (29.000 đồng/cổ phần) và giá tính bằng phương pháp P/E tại thời điểm 30/06/2007. Phương pháp P/E được tính như sau: Thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) của DESCON được tính dựa trên lợi nhuận dự tính của năm 2007 (bảng 18) và khối lượng bình quân cổ phiếu đang lưu hành trên thị trường. Danh mục Số cổ phần Tỷ lệ tương ứng Số lượng cổ phiếu bình quân 01/01/2007 - Số lượng cổ phiếu lưu hành 3.000.000 1,00 3.000.000 01/10/2007 - Số lượng cổ phiếu phát hành thêm 7.300.000 0,25 1.825.000 Khối lượng bình quân cổ phiếu đang lưu hành 4.825.000 Lợi nhuận sau thuế của năm 2007(đồng) 18.059.000.000 Thu nhập trên một cổ phiếu (EPS) (đồng) 3,743 Chỉ số P/E của cổ phiếu Ccông ty được tham chiếu bởi các cổ phiếu của các công ty tương đương cùng ngành đang niêm yết trên Sở Giao dịch chứng khoán Tp. Hồ Chí Minh và Trung tâm giao chứng khoán Hà Nội như cổ phiếu MCO, S99, SD9, S91, CIC,S55, S64,SD5, SD9, SDT, SDY, SD7. Chỉ số P/E bình quân của các công ty này được tính theo phương pháp bình quân có trọng số số lượng cổ phiếu lưu hành bình quân như sau: STT Công ty KLCPĐLH EPS điều chỉnh Giá (P) P/E 1 MCO 1.100.000 2.062 86.600 1,51 2 S99 500.000 6.474 347.800 0,88 3 SD9 7.000.000 3.444 74.100 4,92 4 S91 1.500.000 3.236 45.000 0,68 5 CIC 888.800 3.655 45.400 0,36 6 S55 700.000 6.511 78.000 0,27 7 S64 700.000 4.950 61.900 0,29 8 SD5 2.200.000 4.984 93.000 1,34 9 SD9 7.000.000 3.444 74.100 4,92 10 SDT 6.000.000 6.087 149.100 4,80 11 SDY 1.500.000 1.616 37.800 1,15 12 SD7 1.500.000 7.106 160.600 1,11 13 HBC 5.637.080 3.080 138.000 44,81 Tổng cộng 36.225.880 P/E bình quân 25,75 Nguồn: Thông tin công bố từ Sở giao dịch chứng khoán TP. Hồ Chí Minh và Trung tâm giao dịch chứng khoán Hà Nội ngày 06/06/2007 Dựa trên số liệu nêu trên, giá tham chiếu của mỗi cổ phiếu DESCON theo phương pháp P/E là 96.382 đồng. Kết quả định giá: Giá trị cổ phiếu theo kết quả định giá, lấy giá trung bình của hai giá cổ phiếu trên là: 62.691 đồng, làm tròn xuống là 62.000 đồng/cổ phần. DESCON quyết định sử dụng mức giá này là giá tham chiếu dự kiến khi niêm yết cổ phiếu trên HOSE. Giới hạn về tỷ lệ nắm giữ đối với người nước ngoài Các pháp nhân và thể nhân nước ngoài có thể mua cổ phần của DESCON theo đúng qui định của pháp luật Việt Nam hiện hành. Điều lệ Tổ chức và hoạt động của Công ty Cổ phần Xây dựng Công nghiệp (DESCON) không quy định cụ thể giới hạn về tỷ lệ nắm giữ đối với người nước ngoài. Khi cổ phiếu của Công ty được niêm yết trên TTGDCK thì các cổ đông nước ngoài có thể tham gia mua bán cổ phiếu theo các quy định của pháp luật Việt Nam hiện hành. Tỷ lệ nắm giữ của các cổ đông nước ngoài tại Công ty hiện nay là 7.54% (776.500 cổ phần). Các hạn chế liên quan đến việc chuyển nhượng Theo điều lệ của Công ty Cổ phần Xây dựng Công nghiệp (DESCON), các thành viên Hội đồng quản trị không được chuyển nhượng quá 50% tổng số cổ phần sở hữu tại thời điểm được bầu vào Hội đồng quản trị trong suốt thời gian đương nhiệm và phải đảm bảo số cổ phần còn lại sau khi chuyển nhượng không thấp hơn 50% tổng số cổ phần sở hữu. Số cổ phiếu bị hạn chế chuyển nhượng do cam kết trên là: 680.000 cổ phiếu (tương đương với 6,6% vốn điều lệ). Theo Nghị định 14/2007/NĐ-CP ngày 19/1/2007, Cổ đông là thành viên Hội đồng quản trị, Ban kiểm soát, Giám đốc hoặc Tổng Giám đốc, Phó Giám đốc hoặc Phó Tổng Giám đốc và Kế toán trưởng của công ty phải cam kết nắm giữ 100% số cổ phiếu này trong thời gian 6 tháng kể từ ngày niêm yết và 50% số cổ phiếu này trong thời gian 6 tháng tiếp theo. Tổng số cổ phiếu bị hạn chế trong trường hợp này là 1.899.900 cổ phiếu (tương đương với 18,45% vốn điều lệ). Căn cứ vào Nghị quyết của Đại hội đồng cổ đông Công ty Cổ phần Xây dựng Công nghiệp (DESCON) năm 2007, phần phát hành cổ phiếu ưu đãi về giá cho Cán bộ công nhân viên sẽ bị hạn chế 100% số cổ phần này trong vòng một (01) năm kể từ ngày 01/10/2007 đến 01/10/2008. Số cổ phiếu bị hạn chế chuyển nhượng do cam kết trên là: 144.950 200 cổ phiếu (tương đương với 1,401% vốn điều lệ). Các loại thuế có liên quan Theo qui định trong Thông tư số 100/2004/TT-BTC “Hướng dẫn về thuế GTGT và thuế thu nhập doanh nghiệp đối với lĩnh vực chứng khoán”, ban hành ngày 20/10/2004, cổ tức thu từ cổ phiếu thuộc diện miễn thuế hoàn toàn đối với tất cả nhà đầu tư tổ chức và cá nhân. Thông tư số 100/2004/TT-BTC cũng qui định nhà đầu tư cá nhân không phải đóng thuế trên khoản chênh lệch giá khi bán cổ phiếu. Nhà đầu tư là tổ chức có đăng ký kinh doanh tại Việt Nam phải chịu một khoản thuế đóng trên phần chênh lệch giá khi bán cổ phiếu như sau: Thuế thu nhập từ chênh lệch giá do bán cổ phiếu = Thu nhập chịu thuế * Thuế suất Trong đó: Thu nhập chịu thuế = Tổng giá trị chứng khoán bán ra trong kỳ - Tổng giá mua chứng khoán được bán ra trong kỳ - Chi phí mua bán chứng khoán + Lãi trái phiếu từ việc nắm giữ trái phiếu. Thuế suất = Thuế suất thuế Thu nhập doanh nghiệp của tổ chức đầu tư Nhà đầu tư là tổ chức nước ngoài không có đăng ký kinh doanh tại Việt Nam, chỉ mở tài khoản giao dịch chứng khoán tại Việt Nam, phải chịu một khoản thuế khoán khi bán cổ phiếu như sau: Thuếế khoán từ việc bán cổ phiếu = Tổng giá trị cổ phiếu bán ra của từng giao dịch chuyển nhượng * 0,1% CÁC ĐỐI TÁC LIÊN QUAN ĐẾN ĐỢT PHÁT HÀNH Tổ chức kiểm toán Công ty Kiểm toán và dịch vụ tin học (AISC) Địa chỉ: 142 Nguyễn Thị Minh Khai, Quận 3, TP. HCM Điện thoại: (84.8) 930 5163 Fax: (84.8) 930 4281 Tổ chức tư vấn Công ty Cổ phần Chứng khoán Sài Gòn (SSI) Trụ sở chính Địa chỉ: 72 Nguyễn Huệ, P. Bến Nghé, Quận 1, TP. HCM Điện thoại: (84.8) 824 2897 Fax: (84.8) 824 2997 E-mail: ssi@ssi.com.vn. Website: www.ssi.com.vn Chi nhánh tại Hà Nội Địa chỉ: 1C Ngô Quyền, Quận Hoàn Kiếm, Hà Nội Điện thoại: (84.4) 9366 321 Fax: (84.4) 9366 311 Email: ssi_hn@ssi.com.vn Tp.Hồ Chí Minh, ngày tháng năm 2007 CÔNG TY CỔ PHẦN XÂY DỰNG CÔNG NGHIỆP (DESCON) CHỦ TỊCH HĐQT – TỔNG GIÁM ĐỐC NGUYỄN XUÂN BẢNG TRƯỞNG BAN KIỂM SOÁT KẾ TOÁN TRƯỞNG HOÀNG PHƯƠNG DUNG ĐỖ THỊ LỆ THU ĐẠI DIỆN TỔ CHỨC TƯ VẤN CÔNG TY CỔ PHẦN CHỨNG KHOÁN SÀI GÒN (SSI) GIÁM ĐỐC ĐIỀU HÀNH NGUYỄN HỒNG NAM PHỤ LỤC Giấy chứng nhận đăng ký kinh doanh Nghị quyết Đại hội đồng cổ đông năm 2007. Điều lệ công ty . Sơ yếu lý lịch các thành viên HĐQT, BGĐ, BKS. Báo cáo tài chính được kiểm toán năm 2005, 2006 và báo cáo tài chính 9 tháng 2007. Báo cáo kiểm toán vốn Cam kết nắm giữ của thành viên HĐQT, BKS, BGĐ