Trưởng phòng: quản lý, chỉ đạo chung mọi hoạt động của phòng, chịu trách nhiệm trước giám đốc những việc liên quan đến kế toán tài vụ của công ty. Đôn đốc, kiểm tra các hoạt động liên quan đến tài chính – kế toán. Để xuất những phát sinh kế toán, quản lý kinh tế với giám đốc.
- Phó phòng: phối hợp với trường phòng trong công tác quản lý kế toán, lập kế hoạch tài chính, theo dõi các chỉ tiêu tài chính liên quan đến giá thành sản xuất.
+ Theo dõi các loại chi phí sản xuất chính, chi phí sản xuất phụ và tính giá thành sản phẩm
69 trang |
Chia sẻ: thanhnguyen | Lượt xem: 1471 | Lượt tải: 0
Bạn đang xem trước 20 trang tài liệu Vốn kinh doanh và những biện pháp nâng cao hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh, để xem tài liệu hoàn chỉnh bạn click vào nút DOWNLOAD ở trên
¬ng tiÖn vËn t¶i ,xÕp dì n¨m 1999 lµ 1,8%, n¨m 2000 lµ1,43% . Nhãm thiÕt bÞ ,dông cô qu¶n lý chiÕm tû träng kh«ng ®¸ng kÓ. KÕt cÊu TSC§ nh vËy lµ t¬ng ®èi hîp lý v× m¸y mãc thiÕt bÞ lµ thµnh phÇn quan träng nhÊt trong qu¸ tr×nh ho¹t ®éng SXKD cña c«ng ty.
BiÓu 04: C¬ cÊu TSC§ cña c«ng ty (theo nguyªn gi¸)
Nhãm chØ
tiªu TSC§
31/12/1999
31/12/2000
Chªnh lÖch
Nguyªn gi¸
%
Nguyªn gi¸
%
Nguyªn gi¸
%
I. TSC§ dïng cho ho¹t ®éng SXKD
40.338.184.153
100%
50.810.473.811
100%
+10.472.289.658
0,26%
1. Nhµ cöa, vËt kiÕn tróc
7.432.635.014
18,4%
8.561.929.877
16,9%
+1.129.294.863
- 1,5%
2. m¸y mãc, thiÕt bÞ
31.934.189.106
79,2%
41.257.824.401
81,2%
+9.323.635.295
- 1,5%
3. ph¬ng tiÖn vËn t¶i
730.239.330
1,8%
730.239.330
1,43%
0
- 0,37%
4. thiÕt bÞ, dông cô qu¶n lý
241.120.703
0,6%
260.480.203
0,5%
+19.359.500
- 0,1%
II. TSC§ phóc lîi
-
-
-
III. TSC§ cha cÇn dïng
-
-
-
Táng TSC§
40.338.184.153
50.810.473.811
+10.472.289.658
0,26%
Víi ®iÒu kiÖn trang bÞ nh trªn b¶ng 04 , c«ng ty cã kh¶ n¨ng thùc hiÖn nh÷ng hîp ®ång s¶n xuÊt s¶n phÈm hµng dÖt may víi sè lîng lín, cã chÊt lîng cao vÒ mÉu m·, qui c¸ch… cã gi¸ thµnh hîp lý. Vµ ®¶m b¶o cung cÊp kÞp thêi, ®Çy ®ñ c¸c ®¬n ®Æt hµng trong níc còng nh ngoµi níc.
*VÒ t×nh h×nh t¨ng, gi¶m TSC§:
Xem xÐt sù t¨ng, gi¶m TSC§ ta thÊy: cuèi n¨m 2000, nguyªn gi¸ TSC§ cña c«ng ty t¨ng 10.472.289.658®, tû lÖ t¨ng 0,26% so víi cuèi n¨m 1999. Trong ®ã: m¸y mãc, thiÕt bÞ cã møc t¨ng: 9.323.635.295®, chiÕm 89% sè t¨ng cña tæng nguyªn gi¸ TSC§. §ã lµ do trong n¨m 2000, c«ng ty mua thªm:
- 1 b¬m ly t©m : 6000000®
- 1 m¸y nhuém :1958.916.719®
- 1 m¸y v¾t sæ: 26.125.396®
- 1m¸y nÐn khÝ: 5000000®
- 1 m¸y hót bôi : 9.341.800®
- Pal¨ng+m¸y dÖt +®Çu j¾c ka: 37.142.860®
- HÖ thèng ®iÒu hoµ: 518.788.062®
Sù ®Çu t mua thªm m¸y mãc thiÕt bÞ nh trªn lµ nh»m phôc vô kÕ ho¹ch s¶n lîng ngµy mét lín cña c«ng ty. Nã chøng tá c«ng ty rÊt chó träng ®æi míi m¸y mãc, thiÕt bÞ, n©ng cao n¨ng lùc s¶n xuÊt.
C«ng ty dÖt Minh Khai víi kÕ ho¹ch më réng s¶n xuÊt nªn trong n¨m c«ng ty ®· hoµn thµnh x©y dùng xong mét nhµ xëng dÖt nh»m hç trî cho qu¸ tr×nh s¶n xuÊt ®îc tiÕn hµnh thêng xuyªn, liªn tôc, kÞp thêi trong ®iÒu kiÖn s¶n xuÊt cña ngêi c«ng nh©n ®îc ®¶m b¶o.
Cho nªn ®· lµm cho nguyªn gi¸ cña nhãm nµy t¨ng 1.129.294.863®, nhng tû träng l¹i gi¶m do tèc ®é t¨ng cña nhãm nµy nhá h¬n tèc ®é t¨ng cña nhãm m¸y mãc, thiÕt bÞ. Tuy nhiªn trong n¨m c«ng ty ®· ph¸ huû mét phÇn trong hÖ thèng kho tµng do qu¸ môc n¸t kh«ng ®¶m b¶o cÊt tr÷ c¸c nguyªn vËt liÖu, s¶n phÈm … tån kho.
Trong n¨m c«ng ty ®· mua s¾m míi mét sè thiÕt bÞ, dông cô qu¶n lý n©ng tæng nguyªn gi¸ t¨ng thªm 19.359.500®, nhng tû träng cña bé phËn nµy l¹i gi¶m do sè t¨ng nhá h¬n rÊt nhiÒu so víi sè t¨ng cña bé phËn m¸y mãc, thiÕt bÞ s¶n xuÊt chÝnh.
*VÒ t×nh tr¹ng kü thuËt cña TSC§:
HÖ sè hao mßn cña TSC§ = Sè KH luü kÕ ë thêi ®iÓm ®¸nh gi¸
NGTSC§ ë thêi ®iÓm ®¸nh gi¸
C¨n cø vµo t×nh h×nh t¨ng, gi¶m TSC§ dùa trªn thuyÕt minh b¸o c¸o tµi chÝnh cña c«ng ty t¹i thêi ®iÓm 31/12/2000 ta cã biÓu sau :
BiÓu 05: HÖ sè hao mßn nhãm TSC§
Nhãm chØ tiªu
TSC§
§Çu n¨m
Cuèi n¨m
HÖ sè hao mßn
1999
2000
- Nhµ cöa, vËt kiÕn tróc
+ Nguyªn gi¸
+ Sè hao mßn luü kÕ
1.134.528.914
7.432.635.014
(6.298.106.100)
2.087.690.849
8.561.929.877
(6.474.239.028)
0,85
0,76
- M¸y mãc, thiÕt bÞ
+ Nguyªn gi¸
+ Sè hao mßn luü kÕ
14.772.047.213
31.934.189.106
(17.162.141.893)
21.913.061.086
41.257.824.401
(19.344.763.315)
0,54
0,47
- Ph¬ng tiÖn, vËn t¶i
+ Nguyªn gi¸
+ Sè hao mßn luü kÕ
497.417.652
730.239.330
(232.821.678)
423.392.040
730..239.330
(306.847.290)
0,32
0,42
- ThiÕt bÞ, qu¶n lý
+ Nguyªn gi¸
+ Sè hao mßn luü kÕ
128.772.556
241.120.703
(112.348.147)
111.956.917
260.480.203
(148.523.286)
0,47
0,57
Mét ®iÓm dÔ nhËn thÊy qua biÓu 05 lµ t×nh tr¹ng kü thuËt cña TSC§ ë c«ng ty nh×n chung ®· kÐm. HÖ sè hao mßn cña toµn bé TSC§ ®· ë trªn møc trung b×nh: ®Çu n¨m 0,59-cuèi n¨m 0,52, nghÜa lµ n¨ng lùc TSC§ cßn cã thÓ khai th¸c ®îc ë møc trung b×nh (díi 41,2% ë cuèi n¨m 1999 vµ 48% ë cuèi n¨m 2000- (so víi thêi ®iÓm ®Çu t ban ). Tuy nhiªn, ®©y míi chØ lµ nhËn xÐt ban ®Çu. §Ó cã c¸i nh×n s©u s¾c vµ thÊu ®¸o h¬n, ta kh«ng thÓ kh«ng xem xÐt t×nh tr¹ng kü thuËt cña tõng nhãm TSC§.
§èi víi nhµ cöa, vËt kiÕn tróc: bé phËn nµy cã møc hao mßn ®Çu n¨m 0,85% cuèi n¨m 0,76%- n¨ng lùc cßn l¹i rÊt ng¾n. Gi¸ trÞ cña nhãm TSC§ nµy tÝnh ®Õn 31/12/2000 lµ: 2.087.690.849® t¬ng ®¬ng 28% gi¸ trÞ ®Çu t ban ®Çu vµ chiÕm tû träng 8,5% trong tæng gÝa trÞ cßn l¹i cña toµn bé TSC§. Trªn thùc tÕ hÖ thèng nhµ xëng, kho tµng cña c«ng ty ®· cò vµ bÞ ph¸ huû mét phÇn hÖ thèng trong n¨m 2000.
Trong khi ®ã c«ng ty võa hoµn thµnh x©y dùng xong vµ ®a vµo x©y dùng mét nhµ xëng dÖt cho nªn ®· lµm gi¶m hÖ sè hao mßn cña nhãm nµy.
- §èi víi m¸y mãc, thiÕt bÞ: §©y lµ bé phËn TSC§ cã møc hao mßn trªn díi 50%: ®Çu n¨m 0,54 cuèi n¨m 0,47- nghÜa lµ n¨ng lùc s¶n xuÊt cña m¸y mãc, thiÕt bÞ cßn khai th¸c ®îc rÊt l©u ( trªn 50% so víi thêi ®iÓm ®Çu t ban ®Çu ). Tuy nhiªn, khi xem xÐt kÜ nhãm nµy ta thÊy: mÆc dï cuèi n¨m hÖ sè hao mßn cã gi¶m so víi ®Çu n¨m do c«ng ty ®Çu t mua s¾m m¸y mãc, thiÕt bÞ, nhng v× m¸y mãc, thiÕt bÞ ®ãng vai trß chñ lùc trong SXKD cña c«ng ty nªn viÖc ®æi míi trang bÞ cho bé phËn nµy cÇn ph¶i ®îc tiÕn hµnh thêng xuyªn trong c¸c n¨m tíi .
- §èi víi ph¬ng tiÖn vËn t¶i: HÖ sè hao mßn cña bé phËn nµy t¨ng tõ 0,32 lªn 0,42. §ã lµ do trong n¨m 2000, c«ng ty kh«ng ®Çu t mua s¾m bé phËn nµy, nhng v× møc t¨ng cña nguyªn gi¸ kh«ng ®æi mµ møc khÊu hao l¹i t¨ng lªn lµm cho hÖ sè hao mßn cña bé phËn nµy t¨ng lªn .
- ThiÕt bÞ, dông cô qu¶n lý: cã hÖ sè hao mßn ®Çu n¨m 0,47 cuèi n¨m 0,57. Nguyªn nh©n hÖ sè hao mßn t¨ng lµ do møc t¨ng cña nguyªn gi¸ nhá h¬n møc t¨ng cña sè khÊu hao luü kÕ . MÆc dï trong n¨m c«ng ty cã ®Çu t mua s¾m , nhng v× sö dông nhiÒu cho ho¹t ®éng qu¶n lý kinh doanh nªn møc hao mßn t¨ng lªn ®· ¶nh hëng ®Õn hÖ sè hao mßn cña bé phËn nµy .
Tãm l¹i: qua xem xÐt t×nh tr¹ng kü thuËt cña tõng nhãm TSC§ , ta cã thÓ nhËn ®Þnh r»ng: kh«ng ph¶i mäi TSC§ cña c«ng ty ®Òu ë t×nh tr¹ng kü thuËt trung b×nh nh ®¸nh gi¸ ban ®Çu mµ chØ cã bé phËn m¸y mãc , thiÕt bÞ lµ cã møc hao mßn gÇn nh thÊp nhÊt trong toµn bé nhãm TSC§ (díi 50%), nhng v× bé phËn nµy cã gi¸ trÞ vµ tû träng lín nhÊt trong hÖ thèng TSC§ nªn kÐo toµn bé hÖ sè hao mßn cña nhãm TSC§ xuèng gÇn møc trung b×nh tuyÖt ®èi. Tuy nhiªn, nh×n mét c¸ch kh¸i qu¸t ta vÉn cã thÓ ®¸nh gi¸ t×nh tr¹ng kü thuËt cña TSC§ trong c«ng ty lµ ®· xÊu, v× møc hao mßn cña toµn bé TSC§ ®· trªn 50% vµ bé phËn chÝnh tham gia trùc tiÕp vµo s¶n xuÊt lµ m¸y mãc ,thiÕt bÞ cßn cã kh¶ n¨ng ®Ó c«ng ty khai th¸c triÖt ®Ó n¨ng lùc s¶n xuÊt, gãp phÇn n©ng cao hiÖu qu¶ sö dông VC§.
B- §¸nh gi¸ hiÖu qu¶ sö dông VC§:
§Ó ®¸nh gi¸ hiÖu qu¶ sö dông VC§ cña c«ng ty, ta dùa vµo biÓu sè liÖu sau:
BiÓu 06: B¶ng ph©n tÝch hiÖu qu¶ sö dông VC§ n¨m 1999-2000
ChØ tiªu
N¨m 1999
N¨m 2000
So s¸nh
Sè tuyÖt
®èi
Sè t¬ng ®èi
1. Doanh thu thuÇn
63.803.874.576
65.906.310.822
+ 2.102.436.246
+3,3%
2. Lîi nhuËn thuÇn
1.438.349.609
1.478.634.731
+ 40.285.122
+ 2,8%
3. VC§ b×nh qu©n
17.288.538.511,5
20.534.433.613,5
+ 3.245.895.102
+18,8%
4. Nguyªn gi¸ TSC§ b×nh qu©n
40.009.554.716
45.574.328.982
+ 5.564.774.226
+13,9%
5. HiÖu suÊt sö dông VC§ (1:3)
3,69
3,209
- 0,481
- 13%
6. HiÖu suÊt sö dông TSC§ (1:4)
1,6
1,45
- 0,15
- 9,4%
7. Hµm lîng VC§ (3:1)
0,27
0,31
+ 0,04
+14,8%
8. Tû suÊt lîi nhuËn VC§ (2:3)
0,083%
0,072%
- 0,011%
-13,3%
Nh×n mét c¸ch tæng thÓ : tÊt c¶ c¸c chØ tiªu ph¶n ¸nh hiÖu qu¶ sö dông VC§ cña c«ng ty ®Òu gi¶m so víi n¨m 1999. Nhng ®Ó cã thÓ ®a ra mét kÕt luËn x¸c ®¸ng, cÇn ph¶i xem xÐt nguyªn nh©n dÉn ®Õn sù sót gi¶m c¸c chØ tiªu trªn cô thÓ:
- §èi víi chØ tiªu hiÖu suÊt sö dông VC§ :
HiÖu suÊt sö dông VC§ n¨m 2000 cña c«ng ty lµ 3,209 cã nghÜa lµ mét ®ång vèn cè ®Þnh b×nh qu©n sö dông trong n¨m ®· ®em l¹i 3,209® doanh thu thuÇn, gi¶m 0,481® so víi n¨m 1999. Nguyªn nh©n lµ do tèc ®é t¨ng doanh thu thuÇn trong n¨m 2000(3,3%) nhá h¬n nhiÒu so víi tèc ®é t¨ng b×nh qu©n (18,8%).
Dùa vµo c«ng thøc x¸c ®Þnh chØ tiªu hiÖu suÊt sö dông VC§ , ta thÊy: 2 nh©n tè doanh thu thuÇn (DTT) vµ VC§ b×nh qu©n (VC§) cã quan hÖ th¬ng sè víi chØ tiªu. ¸p dông ph¬ng ph¸p thay thÕ sè liªn hoµn trong ph©n tÝch ho¹t ®éng kinh tÕ, ta x¸c ®Þnh ®îc møc ®é hëng cña tõng nh©n tè ®Õn sù biÕn ®éng cña chØ tiªu hiÖu suÊt sö dông VC§ (Hssd VC§), cô thÓ nh sau:
DTT 2000 DTT 1999
Hssd VC§= - = 3,209 - 3,69 =- 0,481
VC§ 2000 VC§ 1999
+ Møc ®é ¶nh hëng cña DTT ®Õn hiÖu suÊt sö dông VC§:
DTT 2000 DTT 1999 65.906.310.822
Hssd VC§(DTT)= - = -3,69
VC§ 1999 VC§ 1999 17.288.538.511,5
= 3,81-3,69 = +0,12
+Møc ®é ¶nh hëng cña VC§ b×nh qu©n ®Õn hiÖu suÊt sö dông VC§:
DTT 2000 DTT 2000
Hssd VC§(VC§)= - = 3,209 - 3,81= - 0,601
VC§ 2000 VC§ 1999
+Tæng hîp møc ®é ¶nh hëng cña 2 nh©n tè :
Hssd VC§(DTT) + Hssd VC§(VC§) = 0,12 +(-0,601) = - 0,481
Nh vËy :
+ Doanh thu thuÇn t¨ng lµm hiÖu suÊt sö dông VC§ t¨ng 0,12®
+ VC§ b×nh qu©n t¨ng lµm hiÖu suÊt sö dông VC§ gi¶m 0,601®
Møc t¨ng hiÖu suÊt sö dông VC§ do ¶nh hëng cña DTT t¨ng nhá h¬n so víi møc gi¶m hiÖu suÊt sö dông VC§ do VC§ t¨ng, nªn ®· lµm cho Hssd VC§ gi¶m, tû lÖ gi¶m lµ 13%.
VËy: nguyªn nh©n chÝnh lµm hiÖu suÊt sö dông VC§ gi¶m kh«ng ph¶i do doanh thu gi¶m (thùc chÊt DTT t¨ng 1 lîng: 2.102.436.246®) mµ do trong 2 n¨m 1999,2000 VC§ cña c«ng ty ®· gia t¨ng nhanh. ChØ tÝnh riªng n¨m 2000, VC§ cña c«ng ty dÖt Minh Khai ®· t¨ng lªn 1 lîng: 8.003.334.557®, gÊp 1,5 lÇn so víi ®Çu n¨m. Sù chªnh lÖch gi÷a VC§ ®Çu n¨m vµ VC§ cuèi n¨m dÉn ®Õn hÖ qu¶ tÊt yÕu lµ kÕt qña b×nh qu©n ho¸ VC§ n¨m 2000 chªnh lÖch lín h¬n so víi kÕt qu¶ b×nh qu©n ho¸ VC§ n¨m 1999, tõ ®ã ®Èy tèc ®é t¨ng VC§ b×nh qu©n lªn tíi 18,8%.
ThiÕt nghÜ, ®©y chØ lµ kÕt qu¶ tÝnh to¸n do ¸p dông ph¬ng ph¸p tÝnh VC§ b×nh qu©n dùa vµo 2 thêi ®iÓm , do vËy kh«ng thÓ chØ dùa vµo sù gia t¨ng vÒ mÆt lîng cña VC§ b×nh qu©n mµ kÕt luËn hiÖu qu¶ sö dông VC§ cña c«ng ty kÐm mµ cÇn ph¶i nh×n nhËn r»ng: sù ®Çu t vµo TSC§ ngµy h«m nay cña c«ng ty lµ ®Ó t¨ng søc c¹nh tranh vµ ®em l¹i thu nhËp cao h¬n trong t¬ng lai.
§èi víi chØ tiªu tû suÊt lîi nhuËn VC§:
N¨m 2000, chØ tiªu nµy gi¶m 0,012 tøc lµ 100 ®ång VC§ n¨m 2000 t¹o ra Ýt h¬n 0,01 ®ång lîi nhuËn thuÇn ho¹t ®éng SXKD so víi n¨m1999. Nguyªn nh©n gi¶m cung lµ do VC§ b×nh qu©n t¨ng nhanh h¬n lîi nhuËn thuÇn. KÕt hîp víi nh÷ng ph©n tÝch ë phÇn tríc, cã thÓ thÊy: lîi nhuËn thuÇn cña c«ng ty kh«ng gia t¨ng cïng mét nhÞp víi sù gia t¨ng VC§ b×nh qu©n. Cã nguyªn nh©n s©u xa tõ viÖc c«ng ty ®Çu t vµo TSC§ chñ yÕu b»ng nguån vay nî dµi h¹n vµ nguån vèn khÊu hao c¬ b¶n. Trong khi TSC§ ®Çu t cha ph¸t huy ®îc hÕt n¨ng lùc s¶n xuÊt, cha t¹o ra gia t¨ng ®¸ng kÓ vÒ lîi nhuËn th× hµng n¨m c«ng ty ph¶i sö dông phÇn lín lîi nhuËn thu ®îc tõ kinh doanh ®Ó trang tr¶i l·i vay.
§èi víi hai chØ tiªu: HiÖu suÊt sö dông TSC§ vµ hµm lîng VC§ do ch¬ng tr×nh giíi h¹n nªn ta chØ xem xÐt:
+ HiÖu suÊt sö dông TSC§ n¨m 2000 so víi n¨m 1999 lµ gi¶m 0,15 t¬ng øng gi¶m 9,4% vÒ sè tuyÖt ®èi.
+ Hµm lîng VC§: do doanh thu t¨ng chËm h¬n VC§ b×nh qu©n nªn hµm lîng VC§ t¨ng: n¨m 1999 ®Ó t¹o ra mét ®ång doanh thu thuÇn c«ng ty ph¶i sö dông 0,27® VC§, ®Õn n¨m 2000, con sè nµy nhÝch lªn 0,31®ång t¨ng 0,04 ®ång víi tû lÖ t¬ng øng lµ:14,8%.
Qua xem xÐt c¸c chØ tiªu ph¶n ¸nh hiÖu qu¶ sö dông VC§, ta thÊy : hiÖu qu¶ sö dông VC§ cña c«ng ty n¨m 2000 ®· cã dÊu hiÖu gi¶m so víi n¨m 1999. Nguyªn nh©n c¬ b¶n lµ do c«ng ty míi vay vèn ®Ó ®Çu t lín vµo TSC§, ph¶i tr¶ l·i vay nhng TSC§ ®Çu t vÒ kh«ng ®îc huy ®éng hÕt c«ng suÊt vµo sö dông, doanh thu vµ lîi nhuËn trong n¨m kh«ng t¨ng lªn t¬ng øng .
Tuy nhiªn nÕu suÊt ph¸t tõ ®Æc ®iÓm lu©n chuyÓn cña VC§ ®ã lµ: VC§ dÞch chuyÓn dÇn dÇn tõng phÇn vµo gi¸ trÞ s¶n phÈm, hµng ho¸ s¶n xuÊt ra vµ kÕt thóc vßng lu©n chuyÓn khi TSC§ hÕt thêi gian sö dông, ta thÊy: §¹i bé phËn TSC§ cña c«ng ty ®· cã møc hao mßn trªn 50%, gi¸ trÞ cßn l¹i còng t¬ng ®èi lín vµ thêi gian sö dông cßn kh¸ dµi, do cã nh÷ng TSC§ ®· cò vµ mét sè míi ®Çu t mua s¾m nªn cã thÓ cha ®Èy nhanh sù gia t¨ng vÒ doanh thu, lîi nhuËn - ®ã lµ ®iÒu tÊt yÕu vµ lµ c¬ së ®Ó ta kh¼ng ®Þnh: hiÖu qu¶ sö dông VC§ hÇu hÕt ®Òu gi¶m trong n¨m 2000 lµ mét biÓu hiÖn kh«ng tèt nhng cã thÎ coi ®ã lµ “bíc ®Öm” ®Ó nh÷ng n¨m tiÕp theo c«ng ty cã thÓ n©ng cao hiÖu qu¶ sö dông VC§. Nhng ®Ó ®¹t ®Õn c¸i ®Ých ®ã th× vÒ mÆt l©u dµi, c«ng ty ph¶i cã kÕ ho¹ch cô thÓ ®Ó ph¸t huy tèi ®a n¨ng lùc s¶n xuÊt hiÖn cã nh»m t¹o nªn mét sù gia t¨ng t¬ng øng gi÷a doanh thu, lîi nhuËn vµ møc ®Çu t t¨ng vµo TSC§.
2.3.2:T×nh h×nh sö dông vµ hiÖu qu¶ sö dông VL§ cña c«ng ty :
A- T×nh h×nh sö dông VL§:
TÝnh ®Õn thêi ®iÓm 31/12/2000, tæng VL§ cña c«ng ty lµ 21.879.220.934®, chiÕm tû träng 47,2% trong tæng VKD, t¨ng 1,1% so víi cïng kú n¨m 1999.
§Ó thÊy râ t×nh h×nh qu¶n lý vµ sö dông VL§, tríc hÕt chóng ta xem xÐt kÕt cÊu VL§ cña c«ng ty th«ng qua c¸c sè liÖu dùa trªn b¶ng c©n ®èi kÕ to¸n ngµy 31/12/2000, ta cã biÓu sau :
BiÓu 07: B¶ng ph©n bæ trong tõng kh©u s¶n xuÊt
ChØ
Tiªu
N¨m 1999
N¨m 2000
Chªnh lÖch
Sè tiÒn
%
Sè tiÒn
%
Sè tiÒn
%
(1)
(2)
(3)
(4=3-2)
(5=4:2)
1.VL§ trong kh©u dù tr÷
-NVL
-CCDC
2.VL§ trong kh©u s¶n xuÊt
-CFÝSXKDDDD
-CF chê K/C
3. VL§ trong kh©u lu th«ng
Vèn b»ng tiÒn
-Vèn T/ phÈm
-Vèn trong thanh to¸n
2.954.235.713
116.302.402
2.837.933.311
4.442.355.316
4.442.355.316
---
8.612.146.525
2.306.363.342
---
6.305.783.183
18,5
0,73
17,7
27,7
27,7
53,8
14,41
39,4
2.679.044.598
144.463.988
2.534.580.610
4.030.447.830
4.030.447.830
---
8.329.205.647
3.691.860.548
9.576.801
4.627.768.298
17,8
0,96
16,8
26,8
26,8
55,4
24,6
0,06
30,7
-275.191.115
+28.161.586
-303.352.701
-411.907.486
-411.907.486
---
-282.940.878
+1.385.497.206
+9.576.801
-1.678.014.885
-9,3%
+24,2
-10,7
-9,3
-9,3
-3,3
+60
---
-26,6
Tæng VL§
16.008.737.554
100
100
-6,1
* VL§ trong kh©u dù tr÷ :
VL§ trong kh©u dù tr÷ cña c«ng ty dÖt Minh Khai tÝnh ®Õn cuèi n¨m 2000 ®· gi¶m 1 lîng lµ: 275.191.115®, tû lÖ gi¶m t¬ng øng lµ 9,3% tõ ®ã lµm tû träng lo¹i vèn nµy gi¶m tõ 18,5% xuèng cßn 17,8% . §iÒu ®ã cho thÊy VL§ trong kh©u dù tr÷ cña c«ng ty chØ chiÕm tû träng nhá trong tæng sè VL§ hiÖn cã vµ ®ang cã xu híng gi¶m dÇn. Nguyªn nh©n gi¶m lµ do møc gi¶m c«ng cô dông cô lín h¬n so víi møc t¨ng NVL (303.352.701>28.161.586), cô thÓ:
- §èi víi NVL dù tr÷ tû träng t¨ng tõ 0,73% lªn 0,96% - t¨ng rÊt nhá 0,23%-tû lÖ t¨ng 24,2%.
- §èi víi c«ng cô dông cô dù tr÷ tû träng gi¶m tõ 16,84- tû träng gi¶m lµ 0,9% t¬ng øng víi tû lÖ gi¶m10,7%.
* VL§ trong kh©u s¶n xuÊt:
TÝnh ®Õn cuèi n¨m 2000, VL§ trong kh©u s¶n xuÊt lµ 4.030.447.830®, gi¶m 411.907.486®, tû lÖ gi¶m 9,3% so víi cïng kú n¨m 1999. Lý do VL§ trong kh©u s¶n xuÊt gi¶m lµ do chi phÝ sxkd dë dang gi¶m, cßn chi phÝ chê kÕt chuyÓn kh«ng cã, cô thÓ:
- Chi phÝ SXKD dë dang gi¶m ®óng b»ng sè gi¶m vµ tû lÖ gi¶m cña VL§ trong kh©u s¶n xuÊt(411.907.486®,9,3%).
Chi phÝ SXKD gi¶m lµ do trong n¨m c«ng ty ®· hoµn thµnh xong mét sè hîp ®ån s¶n xuÊt vµ ®¬n ®Æt hµng nªn chi phÝ SXKD dë dang cã tû träng gi¶m tõ 27,75% xuèng 26,8% - tû träng gi¶m 0,95%, v× chØ cã chi phÝ SXKD dë dang nªn ®· kÐo toµn bé VL§ kh©u s¶n xuÊt gi¶m xuèng t¬ng øng.
* VL§ trong kh©u lu th«ng:
Trong c¶ 2 n¨m 1999, 2000 lo¹i vèn nµy ®Òu cã gi¸ trÞ vµ tû träng rÊt lín . So s¸nh 2 n¨m ta thÊy: VL§ trong kh©u lu th«ng ®· gi¶m xuèng 1 lîng 282.940.878® tû lÖ gi¶m t¬ng øng lµ 3,3%. Nhng do tèc ®é gi¶m chËm h¬n so víi tèc ®é gi¶m vèn s¶n xuÊt nªn lµm tû träng lo¹i vèn nµy t¨ng tõ 63,8% lªn 55,4%- t¨ng 1,6%. VL§ trong kh©u lu th«ng gi¶m chñ yÕu lµ do kho¶n vèn trong thanh to¸n biÕn ®éng gi¶m lín h¬n so víi biÕn ®éng t¨ng cña vèn b»ng tiÒn vµ vèn thµnh phÈm (c¸c kho¶n ®Çu t kh«ng cã ) cô thÓ :
- Vèn b»ng tiÒn t¨ng: 1.385.497.206®, tû lÖ t¨ng 60%
- Vèn thµnh phÈm t¨ng : 9576.801, tû träng chiÕm 0,06%
- Vèn trong thanh to¸n gi¶m nhiÒu : 1.678.014.885®, tû lÖ gi¶m 26,6%. VËy nguyªn nh©n chÝnh lµm cho kho¶n vèn trong thanh to¸n nãi riªng hay vèn trong lu th«ng biÕn ®éng noÝ chung gi¶m lµ do c¸c kho¶n ph¶i thu gi¶m m¹nh.
§¸nh gi¸ chung vÒ t×nh h×nh qu¶n lý vµ sö dông VL§ cña c«ng ty: c«ng ty qu¶n lý t¬ng ®èi tèt VL§, c¬ cÊu VL§ ®· hîp lý h¬n. Tû träng VL§ trong kh©u lu th«ng ®· ®îc gi¶m bít, trong ®ã ph¶i kÓ ®Õn nç lùc cña c«ng ty trong viÖc quyÕt to¸n c¸c kho¶n ph¶i thu. §Ó lµm râ h¬n vÊn ®Ò nµy, chóng ta ®i s©u t×m hiÓu t×nh h×nh chiÕm dông vµ bÞ chiÕm dông cña c«ng ty qua biÓu sau:
BiÓu 08: So s¸nh vèn chiÕm dông vµ vèn bÞ chiÕm dông
ChØ tiªu
31/12/1999
31/12/2000
Sè chªnh lÖch
TuyÖt ®èi
T¬ng ®èi
(1)
(2)
(3)
(4=3-2)
(5=4:2)
I-C¸c kho¶n ph¶i thu
5.321.052.740
3.697.665.454
-1.623.387.286
-30,5%
1. F¶i thu kh¸ch hµng
2.652.944.468
2.126.387.165
-526.557.303
-19,8%
2.Tr¶ tríc cho ngêi b¸n
2975.192.820
375.057.695
-600.135.125
-61,5%
3.Ph¶i thu t¹m øng
46.106.824
57.961.908
+11.855.084
+25,7%
4. Ph¶i thu kh¸c
1.646.808.628
1.138.258.686
-508.549.942
-30,7%
II- C¸c kho¶n ph¶i tr¶
13.536.680.609
15.702.475.408
+2.165.794.799
+16%
1. Ph¶i tr¶ ngêi b¸n
8.442.421.719
9.382.796.487
+940.374.768
+11,1%
2. Ngêi mua tr¶ tríc
---
53.000.000
+53.000.000
---
3. ThuÕ ph¶i nép
188.525.111
50.773.706
-137.751.405
-73%
4. Ph¶i tr¶ CNV
4.101.427.478
5.728.899.463
+1.627.471.985
+39,7%
5. Ph¶i tr¶, nép kh¸c
804.306.301
487.005.852
-317.300.449
-39,5%
III- Chªnh lÖch (I-II)
-8.215.627.869
-12.004.809.954
-3.789.182.085
-46,1%
Qua biÓu 08 ta thÊy: vèn bÞ chiÕm dông cña c«ng ty nhá h¬n nhiÒu so víi vèn c«ng ty chiÕm dông ®îc , ë thêi ®iÓm cuèi n¨m 1999 , c«ng nî ph¶i thu cña c«ng ty lµ: 5.321.052.740® nhá h¬n sè vèn chiÕm dông ®îc 8.215.627.869®. §Õn cuèi n¨m 2000, c«ng ty chiÕm dông ®îc mét kho¶n vèn kh¸ lín (15.702.475.408) cho nªn møc t¨ng cña kho¶n vèn chiÕm dông ®îc lín h¬n møc gi¶m cña kho¶n vèn bÞ chiÕm dông (2.165.794.799>1.623.387.286).
Nguyªn nh©n chñ yÕu lµm c«ng nî ph¶i thu gi¶m lµ do hÇu hÕt c¸c kho¶n ph¶i thu ®Òu gi¶m, trong ®ã kho¶n ph¶i tr¶ cho ngêi b¸n gi¶m nhiÒu nhÊt (600.135.125, chiÕm 37% sè gi¶m cña toµn bé c«ng nî ph¶i thu), kÕ ®Õn kho¶n ph¶i thu kh¸ch hµng còng gi¶m nhiÒu (*526.557.303®, chiÕm 32,4% sè gi¶m cña c«ng nî ph¶i thu). §iÒu nµy thÓ hiÖn trong n¨m 2000, c«ng ty ®· lµm tèt c«ng t¸c thu håi c¸c kho¶n ph¶i thu. MÆc dï c¸c kho¶n ph¶i thu n¨m tríc cha thu hÕt, nhng trong n¨m nay ®· thu ®îc mét kho¶n kh¸ lín . §ã lµ do kú thu tiÒn trung b×nh cña c«ng ty ®· rót ng¾n :
Sè d b×nh qu©n c¸c kho¶n ph¶i thu
Kú thu tiÒn trung b×nh =
Doanh thu thuÇn
4118.404.733 + 5.321.052.740
Kú thu tiÒn trung = 2 x 360= 27(ngµy)
b×nh n¨m 1999 63.803.874.576
5.321.052.740 + 3.697.665.454
Kú thu tiÒn trung = 2 x 360= 25(ngµy)
b×nh n¨m 2000 65.906.310.822
KÕt qu¶ trªn ph¶n ¸nh c«ng t¸c thu håi c¸c kho¶n ph¶i thu ®· ®em l¹i hiÖu qu¶: sè ngµy cÇn thiÕt ®Ó thu håi c¸c kho¶n ph¶i thu ®· gi¶m xuèng 2 ngµy. §ã lµ do møc gi¶m sè d b×nh qu©n c¸c kho¶n ph¶i thu (210. 369.639,5) nhá h¬n møc t¨ng doanh thu (2.102.436.246) vµ tèc ®é gi¶m c¸c kho¶n ph¶i thu (0,96%) chËm h¬n tèc ®é t¨ng doanh thu (1,03%).
§èi chiÕu víi ®Æc ®iÓm s¶n xuÊt (theo ®¬n ®Æt hµng , theo hîp ®ång) vµ lÜnh vùc SXKD cña c«ng ty (s¶n xuÊt kh¨n b«ng c¸c lo¹i vµ v¶i mµn tuyn), còng nh (ph¬ng thøc thanh to¸n nhanh), ta thÊy: t×nh tr¹ng c«ng nî ph¶i thu tån ®äng Ýt vµ gi¶m m¹nh ë c«ng ty lµ mét dÊu hiÖu tèt bëi ®Æc thï chung cña mäi doanh nghiÖp trong cïng ngµnh , nhÊt lµ trong ®iÒu kiÖn c¹nh tranh gay g¾t nh hiÖn nay viÖc thanh quyÕt to¸n khèi lîng cña c«ng ty ngµy cµng trë nªn khã kh¨n , nhng ®èi víi c«ng ty ®©y lµ mét sù cè g¾ng lín trong c«ng t¸c thanh to¸n nî ph¶i thu.
§Ó cã nhËn xÐt x¸c thùc h¬n vÒ ¶nh hëng cña t×nh h×nh qu¶n lý, sö dông VL§ ®Õn kh¶ n¨ng thanh to¸n cña c«ng ty, ta xem xÐt thªm mét sè chi tiÕt ph¶n ¸nh trªn biÓu sau:
BiÓu 09: C¸c hÖ sè vÒ kh¶ n¨ng thanh to¸n cña c«ng ty n¨m 2000
ChØ tiªu
§Çu n¨m
Cuèi n¨m
Chªnh lÖch
1.HÖ s« kh¶ n¨ng thanh to¸n tæng qu¸t
0,138
0,191
+ 0,053
2. HÖ sè kh¶ n¨ng thanh to¸n hiÖn thêi
1,179
1,136
- 0,043
3. HÖ sè kh¶ n¨ng thanh to¸n nhanh
0,518
0,439
- 0,079
C¸c hÖ sè ph¶n ¸nh kh¶ n¨ng thanh to¸n cña c«ng ty cuèi n¨m 2000 so víi ®Çu n¨m nh×n chung cã gi¶m, song cßn thÊp. HÖ sè kh¶ n¨ng thanh to¸n hiÖn thêi: ®Çu n¨m 1,179 cuèi n¨m 1,136- ®iÒu nµy cho thÊy kh¶ n¨ng thanh to¸n nî ng¾n h¹n cña c«ng ty cha ®îc tèt, mÆc dï ®· ®îc b¶o ®¶m. V× ®Ó thanh to¸n ®ñ nî ng¾n h¹n c«ng ty ph¶i gi¶i phãng 1/1,136=73,55 TSL§ hiÖn cã. §èi víi hÖ sè kh¶ n¨ng thanh to¸n nhanh: ®Çu n¨m 0,518- cuèi n¨m gi¶m ®i cßn 0,439 - ®©y lµ mét dÊu hiÖu kh«ng tèt ph¶n ¸nh sù chËm trÔ trong viÖc c¶i thiÖn vµ n©ng cao kh¶ n¨ng thanh to¸n. HÖ sè kh¶ n¨ng thanh to¸n nhanh cuèi n¨m b»ng 0,439 cã nghÜa lµ trong trêng hîp b¸n hÕt hµng tån kho, c«ng ty vÉn khã cã kh¶ n¨ng thanh to¸n nhanh c¸c kho¶n nî ng¾n h¹n. Tuy nhiªn, trªn thùc tÕ viÖc chuyÓn ngay c¸c kho¶n ph¶i thu thµnh tiÒn kh«ng ph¶i dÔ dµng, nhÊt lµ c¸c kho¶n ph¶i thu cã gi¸ trÞ lín nh cña c«ng ty. MÆc dï, trong n¨m 2000 c«ng ty ®· g¶i quyÕt ®îc mét khèi lîng lín c¸c kho¶n ph¶i thu nhng xem ra c¸c kho¶n ph¶i tr¶ cña c«ng ty l¹i t¨ng nhanh nªn ®©y lµ mét khã kh¨n ®èi víi c«ng ty. NÕu kh«ng cã nh÷ng biÖn ph¸p tÝch cùc trong qu¶n lý vµ thu håi c¸c kho¶n vèn bÞ chiÕm dông vµ thanh to¸n nhanh c¸c kho¶n vèn chiÕm dông ®îc th× c«ng ty sÏ gÆp khã kh¨n trong viÖc thanh to¸n c«ng nî, uy tÝn bÞ ¶nh hëng, nguy c¬ rñi ro tµi chÝnh gia t¨ng. V× vËy trong n¨m 2000, c«ng ty cÇn ph¸t huy tèt h¬n kh¶ n¨ng thu håi nî vµ thanh to¸n nhanh c¸c kho¶n nî ®Ó hÖ sè kh¶ n¨ng thanh to¸n cña c«ng ty ®îc n©ng cao h¬n.
Tãm l¹i : qua xem xÐt t×nh h×nh sö dông VL§ cña c«ng ty, ta thÊy c«ng t¸c qu¶n lý vµ sö dông VL§ cña c«ng ty vÉn cßn béc lé mét sè tån t¹i cÇn sím kh¾c phôc, trong ®ã næi lªn lµ qu¶n lý vèn trong thanh to¸n, ®Æc biÖt lµ c¸c kho¶n ph¶i tr¶ ngµy cµng t¨ng lªn lµ mét ®iÒu hoµn toµn bÊt lîi. Do c«ng ty gi¶i quyÕt c¸c kho¶n ph¶i thu chËm h¬n so víi møc t¨ng cña c¸c kho¶n ph¶i tr¶, v× c¸c kho¶n ph¶i tr¶ c«ng ty ph¶i huy ®éng vèn tõ bªn ngoµi ®Ó phôc vô s¶n xuÊt vµ ph¶i tr¶ chi phÝ sö dông vèn, lµm lîi nhuËn gi¶m vµ ¶nh hëng tiªu cùc ®Õn hiÖu qu¶ sö dông vèn cña c«ng ty.
B-HiÖu qu¶ sö dông VL§ cña c«ng ty:
§Ó ®¸nh gi¸ hiÖu qu¶ sö dông VL§ cña c«ng ty dÖt Minh Khai, ta tÝnh to¸n mét sè chØ tiªu trªn biÓu sau:
BiÓu 10: B¶ng ph©n tÝch hiÖu qu¶ sö dông VL§ n¨m 1999-2000
ChØ tiªu
N¨m 1999
N¨m 2000
So s¸nh
Sè tuyÖt
®èi
Sè t¬ng ®èi
(1)
(2)
(3)
(4 =3 x 2)
(5=4:2)
Tæng møc lu©n chuyÓn VL§.
63.803.874.576
65.906.310.822
+ 2.102.436.246
+ 3,3%
2- Doanh thu thuÇn
63.803.874.576
65.906.310.822
+2.102.436.246
+ 3,3%
3- Lîi nhuËn thuÇn.
1.438.349.609
1.478.634.731
+ 40.285.122
+ 2,8%
4- VL§ b×nh qu©n
17.141.972.219
20.788.578.611,5
+ 3.646.606.392,5
+ 21%
5- Sè vßng
quay (1:4)
3,7
3,2
- 0,5
- 13,5%
6- Kú lu©n chuyÓn (360:5)
97
112
+ 15
+ 15,5%
7- Hµm lîng
VL§ (4:2)
0,27
0,32
+ 0,05
+ 18,5%
8- HiÖu suÊt sö dông VL§
3,7
3,2
- 0,5
- 13,5%
9- Tû suÊt
doanh lîi VL§.
0,084
0,071
- 0,013
-15%
- Sè liÖu thùc tÕ cho thÊy, hiÖu qu¶ sö dông VL§ n¨m 2000 cña C«ng ty gi¶m nhiÒu víi n¨m 1999 cô thÓ: N¨m 2000 VL§ cña C«ng ty lu©n chuyÓn ®îc 3,2 vßng, chËm h¬n so víi n¨m 1999 lµ 0,5 vßng, tû lÖ gi¶m t¬ng øng lµ 13,5%. Theo ®ã kú lu©n chuyÓn vèn VL§ t¨ng lªn 15 ngµy, t¨ng 15,5% nghÜa lµ ®Ó hoµn thµnh 1 vßng lu©n chuyÓn ph¶i mÊt 112 ngµy.
- Dùa vµo c«ng thøc x¸c ®Þnh sè lÇn lu©n chuyÓn VL§ ta thÊy chØ tiªu nµy gi¶m lµ do ¶nh hëng cña 2 nh©n tè: Tæng møc lu©n chuyÓn VL§ ( Ký hiÖu M ) vµ VL§ b×nh qu©n ( Ký hiÖu VL§). ¸p dông ph¬ng ph¸p thay thÕ sè liªn hoµn trong ph©n tÝch ho¹t ®éng kinh tÕ ta x¸c ®Þnh ®îc:
+ Møc ¶nh hëng cña tæng møc lu©n chuyÓn VL§ ®Õn chØ tiªu sè lÇn lu©n chuyÓn VL§:
M2000 M 1999 65.906.310.822
DL ( M ) = - = - 3,7
VL§ 1999 VL§ 1999 17.141.972.219
= 3,8 - 3,7 = + 0,1
+ Møc ¶nh hëng cña VL§ ®Õn chØ tiªu sè lÇn lu©n chuyÓn VL§:
M2000 M 2000
DL (VL§ ) = - = 3,2 – 3,8 = - 0,6
VL§ 2000 VL§ 1999
+ Tæng hîp møc ®é ¶nh hëng cña hai nh©n tè
DL ( M ) + (VL§) = + 0,1 +(- 0,6) = -0,5
KÕt luËn: nh©n tè chÝnh lµm tèc ®é lu©n chuyÓn VL§ chËm l¹i lµ do sè VL§ tham giam lu©n chuyÓn t¨ng lªn. §Ó cã c¸i nh×n s©u s¾c h¬n vÒ nguyªn nh©n ¶nh hëng ®Õn tèc ®é lu©n chuyÓn VL§ ta xem xÐt thªm mét sè hÖ sè vÒ ho¹t ®éng cña c«ng ty ®îc ph¶n ¸nh trªn biÓu sau:
BiÓu 11:C¸c hÖ sè ho¹t ®éng cña c«ng ty n¨m 1999-2000
ChØ tiªu
N¨m 1999
N¨m 2000
So s¸nh
Sè
tuyÖt
®èi
Sè t¬ng ®èi
1- Gi¸ vèn hµng b¸n (®ång)
55.860.354.267
58.333.272.061
+ 2.472.917.794
+ 4,4 %
2- Hµng tån kho b×nh qu©n (®ång)
9.756.989.991,5
12.232.295.487
+ 2.475.305.496,5
+ 25,4%
3- Sè vßng quay hµng tån kho (1:2)
5,7
4,8
- 0,9
- 15,8%
4- Kú thu tiÒn trung b×nh (ngµy)
27
25
- 2
- 7,4%
5- Sè vßng quay c¸c kho¶n ph¶i thu (360:4)
13,3
14,4
+ 1,1
+ 8,3%
KÕt qu¶ tÝnh to¸n ë b¶ng trªn cho thÊy vßng quay hµng tån kho gi¶m, cßn vßng quay c¸c kho¶n ph¶i thu l¹i t¨ng, trong ®ã:
+ Sè vßng quay hµng tån kho gi¶m 0,9 vßng, tû lÖ gi¶m 15,8%.
+ Sè vßng quay c¸c kho¶n ph¶i thu t¨ng 1,1 vßng, tû lÖ t¨ng 8,3%.
V× vËy ta cã thÓ kÕt luËn r»ng: Tèc ®é lu©n chuyÓn VL§ chËm lµ do hµng tån kho chËm lu©n chuyÓn vµ bªn c¹nh ®ã c«ng ty ®· hoµn thµnh kh¸ tèt vÒ qu¶n lý c¸c kho¶n vèn trong thanh to¸n. V× cËy c«ng ty cÇu cã biÖn ph¸p gi¶i quyÕt nhanh chãng sè hµng tån kho vµ cÇn ph¸t huy h¬n n÷a u ®iÓm cña c«ng t¸c qu¶n lý vèn trong thanh to¸n.
* VÒ chØ tiªu hiÖu qu¶ sö dông VL§:
N¨m 1999, hiÖu qu¶ sö dông VL§ lµ 3,7 tøc lµ mét ®ång VL§ tham gia vµo SXKD cã thÓ t¹o ra 3,7 ®ång doanh thu. n¨m 2000, con sè nµy chØ cßn 3,2 gi¶m 0,5 ®ång. §ã lµ do tèc ®é t¨ng doanh thu thuÇn (3,3%) nhá h¬n tèc ®é t¨ng VL§ b×nh qu©n (21%).
* Hµm lîng VL§:
Do hiÖu qu¶ sö dông VL§ gi¶m nªn hµm lîng VL§ t¨ng: NÕu n¨m 1999, ®Ó t¹o ra 1 ®ång doanh thu thuÇn, c«ng ty ph¶i sö dông 0,27 ®ång VL§, th× ®Õn n¨m 2000 c«ng ty ph¶i sö dông 0,32 ®ång VL§ - t¨ng 0,05 ®ång víi tû lÖ t¨ng t¬ng øng lµ 18,5%. Së dÜ hµm lîng VL§ t¨ng lªn nh vËy lµ do tèc ®é t¨ng qui m« VL§ kh«ng t¬ng xøng víi tèc ®é t¨ng cña sè VL§ thùc, sö dông vµo SXKD: Møc t¨ng VL§ chñ yÕu tõ kho¶n vèn hµng vèn tån kho. Gi¸ trÞ cña kho¶n vèn hµng tån kho qu¸ lín mµ bé phËn nµy l¹i tham gia trùc tiÕp vµo qu¸ tr×nh SXKD, nhng do møc tån kho qu¸ lín lµm chËm qu¸ tr×nh t¹o ra doanh thu, tõ ®ã lµm chØ tiªu hiÖu qu¶ sö dông VL§ gi¶m xuèng, hµm lîng VL§ t¨ng lªn.
* Tû suÊt lîi nhuËn VL§:
Trong khi tèc ®é lu©n chuyÓn VL§ chËm l¹i, hiÖu qu¶ sö dông VL§ gi¶m, hµm lîng VL§ t¨ng lªn th× chØ tiªu tû suÊt lîi nhuËn VL§ l¹i biÕn ®éng theo chiÒu híng tiªu cùc: Tû suÊt lîi nhuËn VL§ tõ 0,084% (n¨m 1999) gi¶m xuèng 0,071 (n¨m 2000), cã nghÜa lµ 100 ®ång VL§ chØ cã thÓ t¹o ra Ýt h¬n 0,013 ®ång lîi nhuËn thuÇn. §iÒu ®ã chøng tá, mÆc dï c«ng ty cã nhiÒu cè g¾ng nhng vÉn cha tiÕt kiÖm ®îc chi phÝ bá ra, lîi nhuËn t¨ng chËm - thÓ hiÖn ë tèc ®é t¨ng lîi nhuËn thuÇn (2,8%) nhë h¬n tèc ®é t¨ng doanh thu thuÇn (3,3%).
Nh vËy: MÆc dï cã biÓu hiÖn sót gi¶m ë ®a sè chØ tiªu, song nÕu xÐt ®Õn c¸i ®Ých cuèi cïng lµ t¨ng lîi nhuËn cho c«ng ty th× ta cã thÓ kÕt luËn r»ng hiªô qu¶ sö dông VL§ cña c«ng ty ®· t¨ng lªn. §©y lµ kÕt qu¶ rÊt ®¸ng ghi nhËn trong ®iÒu kiÖn cña c«ng ty. Tuy nhiªn, nÕu c«ng ty qu¶n lý, sö dông tèt h¬n n÷a VL§ ®Æc biÖt lµ VL§ trong kh©u lu th«ng th× môc tiªu n©ng cao hiÖu qu¶ sö dông VL§ sÏ ®¹t ®îc ë møc ®é cao h¬n vµ toµn diÖn h¬n.
II.2.3.3. HiÖu qu¶ sö dông vèn SXKD ë c«ng ty DÖt Minh Khai.
ë hai môc tríc, chóng ta ®· ph©n tÝch hiÖu qu¶ sö dông VC§ vµ VL§ cña c«ng ty nhng ®ã míi chØ lµ sù ®¸nh gi¸ riªng tõng lo¹i vèn. §Ó cã thÓ ®a ra nh÷ng nhËn xÐt t¬ng ®èi toµn diÖn vÒ hiÖu qu¶ sö dông VKD nãi chung cña c«ng ty, cÇn ®i vµo ph©n tÝch, ®¸nh gi¸ hiÖu qu¶ sö dông toµn bé vèn trªn. BiÓu 12 (trang bªn)
Qua sè liÖu ë biÓu 12 cã thÓ thÊy trong n¨m 2000 c¸c chØ tiªu doanh thu, lîi nhuËn, vèn SXKD b×nh qu©n, vèn chñ së h÷u b×nh qu©n ®Òu t¨ng nhng tèc ®é t¨ng kh«ng ®Òu nhau. Trong ®ã VKD b×nh qu©n cã tèc ®é t¨ng nhanh nhÊt (20%), tiÕp ®ã lµ chØ tiªu vèn chñ së h÷u b×nh qu©n t¨ng (4,9%), doanh thu thuÇn (5,3%), lîi nhuËn thuÇn t¨ng chËm nhÊt (2,8%). T×nh h×nh ®ã ®· ¶nh hëng ®Õn sù biÕn ®éng cña c¸c chØ tiªu ph¶n ¸nh hiÖu qu¶ sö dông VKD cña c«ng ty, cô thÓ nh sau:
* Vßng quay toµn bé vèn:
Nh×n chung vßng quay toµn bé vèn cña C«ng ty t¬ng ®èi chËm vµ ®ang cã biÓu hiÖn sót gi¶m: N¨m 1999 VKD cña c«ng ty luËn chuyÓn ®îc 1,85 vßng, ®Õn n¨m 2000 vßng quay toµn bé vèn cña c«ng ty gi¶m xuèng cßn 1,59 víi tû lÖ gi¶m t¬ng øng 14,1% - mét møc gi¶m tuy kh«ng lín nhng do nguyªn nh©n:
- Tæng vèn SXKD b×nh qu©n cña c«ng ty t¨ng m¹nh tõ: 34.430.510.730,5 ® lªn 41.323.012.225® - t¨ng 6.892.501.495,5®.
BiÓu 12: B¶ng ph©n tÝch hiÖu qu¶ sö dông vèn SXKD cña c«ng ty 1999 - 2000
ChØ tiªu
§¬n
vÞ
N¨m 1999
N¨m 2000
So s¸nh
Sè
tuyÖt
®èi
Sè t¬ng ®èi
1. Doanh thu
thuÇn
®
63.803.874.576
65.906.310.822
+2.102.436.246
+3,3%
2- Lîi nhuËn
thuÇn
®
1.438.349.609
1.478.634.731
+40.285.122
+2,8%
3- Vèn SX b×nh qu©n
®
34.430.510.730,5
41.323.012.225
+6.892.501.495,5
+ 20%
4- Vèn C.S.H
b×nh qu©n
®
15.420.954.118
16.175.544.210
+754.590.092
+4,9%
5- Vßng quay
toµn bé vèn (1:3)
vßng
1,85
1,59
- 0,26
-14,1%
6- Tû suÊt
doanh
lîi doanh thu (2:1)
%
0,023
0,22
- 0,001
- 4,3%
7- Tû suÊt doanh
lîi tæng vèn (2:3)
%
0,042
0,036
- 0,006
-14,3%
- Trong khi ®ã, doanh thu cña c«ng ty l¹i kh«ng t¨ng lªn t¬ng øng. Møc t¨ng vµ tèc ®é t¨ng doanh thu nhá h¬n nhiÒu lÇn so víi møc t¨ng vµ tû lÖ t¨ng vèn s¶n xuÊt b×nh qu©n.
* Tû suÊt lîi nhuËn tæng vèn:
N¨m 2000, tû suÊt doanh lîi tæng vèn cña C«ng ty lµ 0,036%, tøc lµ 1 ®ång SXKD trong n¨m chØ t¹o ra ®îc 0,00036 ®ång lîi nhuËn thuÇn, gi¶m 0,00006 ®ång so víi n¨m 1999. §ã lµ do tèc ®é t¨ng lîi nhuËn thuÇn (2,8%) chËm h¬n nhiÒu tèc ®é t¨ng vèn s¶n xuÊt b×nh qu©n (20%).
§Ó lµm râ nguyªn nh©n s©u xa lµm gi¶m tû suÊt doanh lîi tæng vèn cña c«ng ty, ta ¸p dông ph¬ng ph¸p thay thÕ sè liÖu hoµn trong ph©n tÝch ho¹t ®éng kinh tÕ ®Ó ph©n tÝch møc ®é ¶nh hëng cña 2 nh©n tè lîi nhuËn thuÇn (LNT) vµ vèn s¶n xuÊt b×nh qu©n (Vsxbq).
+ Møc ®é ¶nh hëng cña nh©n tè lîi nhuËn thuÇn:
LNT 2000 LNT 1999
DT (LNT) = -
Vsxbq 1999 Vsxbq 1999
1.478.634.731
= - 0,042 = 0,043 - 0,042 = + 0,001
34.430.510.730,5
+ Møc ®é ¶nh hëng cña nh©n tè vèn s¶n xuÊt b×nh qu©n:
LNT 2000 LNT 2000
DT (Vsxbq) = - = 0,036 - 0,043 = - 0,007
Vsxbq 2000 Vsxbq 1999
+ Tæng hîp møc ®é ¶nh hëng cña 2 nh©n tè:
DT (LNT) + DT (Vsxbq) = 0,001 + (-0,007) = - 0,006.
Nh vËy:
+ Lîi nhuËn thuÇn t¨ng lµm tû suÊt lîi nhuËn tæng vèn t¨ng 0,001.
+ Vèn s¶n xuÊt b×nh qu©n t¨ng lµm tû suÊt lîi nhuËn thuÇn gi¶m 0,007.
Møc gi¶m tû suÊt lîi nhuËn tæng vèn do ¶nh hëng cña vèn s¶n xuÊt b×nh qu©n lín h¬n møc t¨ng cña lîi nhuËn thuÇn do ¶nh hëng cña tû suÊt lîi nhuËn thuÇn tæng vèn, tõ ®ã lµm doanh lîi tæng vèn gi¶m ®i 0,006%.
* Tû suÊt doanh lîi doanh thu gi¶m 0,001% lµ do tèc ®éc t¨ng lîi nhuËn thuÇn (2,8%) nhá h¬n tèc ®é t¨ng doanh thu thuÇn (3,3%). §©y lµ mét biÓu hiÖn kh«ng tèt cho thÊy hiÖu qu¶ SXKD n¨m 2000 ®· gi¶m ®i so víi n¨m 1999.
Tãm l¹i: qua nh÷ng ph©n tÝch ë trªn cã thÓ thÊy trong n¨m 2000, c«ng ty ®· kh«ng ®¹t ®îc môc tiªu n©ng cao hiÖu qu¶ sö dông VKD, thÓ hiÖn ë sù sôt gi¶m 2 chØ tiªu lîi nhuËn tæng vèn vµ vßng quay tæng vèn. Tæng hîp tõ nh÷ng phÇn tríc, ta cã thÓ hiÓn nguyªn nh©n lµm hai chØ tiªu nµy giam lµ do t×nh h×nh qu¶n lý vµ sö dông VC§ vµ VL§ cña c«ng ty cha thËt tèt: VC§ chiÕm tû träng t¬ng ®èi lín trong tæng vèn SXKD, nhng cha ph¸t huy ®îc hiÖu qu¶, VL§ gi¶m ®Òu c¶ ba kh©u, sè gi¶m chñ yÕu n»m ë hai kh©u s¶n xuÊt vµ lu th«ng, tuy vËy sè gi¶m ë kh©u lu th«ng vÉn cha nhiÒu nªn qu¸ tr×nh t¹o ra doanh thu vµ lîi nhuËn vÉn chËm. Nhng xÐt ®Õn toµn bé VL§ dïng cho ho¹t ®éng SXKD th× vÉn t¨ng, do c¶ hai kho¶n vèn: VC§ vµ VL§ ®Òu t¨ng dÇn ®Õn tæng vèn SXKD cña c«ng ty t¨ng lªn. Bªn c¹nh ®ã, møc t¨ng cña doanh thu vµ møc t¨ng cña lîi nhuËn l¹i cha t¬ng xøng víi møc t¨ng cña ®ång vèn bá vµo SXKD. Tõ ®ã mµ h¹n chÕ ®Õn sù quay vßng cña vèn vµ lµm gi¶m hiÖu qu¶ sö dông vèn cña c«ng ty.
II.3. §¸nh gi¸ chung vÒ thùc tr¹ng qu¶n lý vµ sö dông vèn SXKD ë C«ng ty dÖt Minh Khai.
II..3.1. KÕt qu¶ ®¹t ®îc:
Lµ mét doanh nghiÖp nhµ níc ho¹t ®éng SXKD trong lÜnh vùc dÖt may 2 mÆt hµng chñ yÕu lµ kh¨n b«ng c¸c lo¹i vµ v¶i mµn tuyn, c«ng ty DÖt Minh Khai ®· tõng bíc kh¼ng ®Þnh m×nh b»ng kÕt qu¶ SXKD ngµy mét kh¶ quan, uy tÝn cña c«ng ty ngµy cµng ®îc ®¸nh gi¸ cao bëi chÊt lîng c¸c s¶n phÈm dÖt may. Thùc tÕ cho thÊy trong nh÷ng n¨m qua, C«ng ty lu«n lµm ¨n cã l·i, hoµn thµnh tèt nghÜa vô víi Nhµ níc, ®êi sèng c¸n bé c«ng nh©n viªn ngµy mét ®îc n©ng lªn.
XÐt riªng trong lÜnh vùc tæ chøc qu¶n lý vµ n©ng cao hiÖu qu¶ sö dông vèn SXKD, cã thÓ ghi nhËn mét sè kÕt qu¶ ®¸ng khÝch lÖ sau:
- C«ng ty ®· huy ®éng ®îc mét lîng vèn lín tõ bªn ngoµi ®a vµo phôc vô nhu cÇu SXKD, trong ®ã ph¶i kÓ ®Õn 2 nguån vèn vay ng¾n h¹n vµ vay dµi h¹n Ng©n hµng th¬ng m¹i, ®©y lµ nguån vèn cã u ®iÓm gióp doanh nghiÖp v÷ng tin trong ho¹t ®éng kinh doanh.
- C«ng ty ®· m¹nh d¹n ®Çu t ®æi míi, hiÖn ®¹i ho¸ trang thiÕt bÞ c«ng nghÖ, tõ ®ã më réng qui m« s¶n xuÊt nhê ®ã n©ng cao ®îc n¨ng lùc s¶n xuÊt, søc c¹nh tranh vµ ký ®îc nhiÒu hîp ®ång vµ ®¬n ®Æt hµng.
- C¬ cÊu vèn kinh doanh cña c«ng ty ®· thay ®æi theo xu híng c©n ®èi h¬n. NÕu tríc n¨m 1999, c¬ cÊu VKD cña c«ng ty nghiªng vÒ VC§ (Trªn 50%) th× ®Õn cuèi n¨m 1999 c¬ cÊu VKD cña C«ng ty laÞ nghiªng vÒ VL§ (chiÕm 54,4%). Song ®Õn cuèi n¨m 2000, c¬ cÊu VKD l¹i mét lÇn n÷a ®îc dÞch chuyÓn ngîc chiÒu nghiªng vÒ VC§ (52,8%). §iÒu ®ã chøng tá kho¶ng c¸ch gi÷a 2 kho¶n vèn kh«ng chªnh lÖch nhau nhiÒu vµ thÓ hiÖn sù c©n ®èi vÒ c¬ cÊu VKD cña c«ng ty rÊt phï hîp víi lÜnh vùc SXKD.
- MÆc dï mét sè chØ tiªu ph¶n ¸nh kÕt qu¶ SXKD cña c«ng ty kh«ng gia t¨ng cïng mét nhÞp víi sù t¨ng thªm vÒ vèn, nhng xÐt ®Õn hiÖu qu¶ cuèi cïng lµ lµm t¨ng lîi nhuËn cho c«ng ty th× ®· ®¹t ®îc.
II.3.2. Mét sè vÊn ®Ò ®Æt ra víi c«ng t¸c qu¶n lý vµ n©ng cao hiÖu qu¶ sö dông vèn SXKD ë C«ng ty dÖt Minh Khai.
- C¬ cÊu nguån vèn kinh doanh cha hîp lý: HÖ sè nî ®ang lªn cao (trªn 60%) lµm t¨ng kh¶ n¨ng rñi ro vÒ tµi chÝnh vµ t¨ng chi phÝ sö dông v«n cña c«ng ty. Víi c¬ cÊu tµi chÝnh trong ®ã nî ph¶i tr¶ chiÕm u thÕ, hµng n¨m c«ng ty ph¶i sö dông lîi nhuËn thu ®îc tõ ho¹t ®éng kinh doanh ®Ó trang tr¶i l·i vay - sè lîi nhuËn cßn l¹i chØ ®¹t thÊy so víi tæng vèn, tõ ®ã lµm c¸c chØ tiªu tû suÊt lîi nhuËn c¸c lo¹i VL§, VC§, VKD nãi chung gi¶m xuèng.
- C¬ cÊu VL§ vÉn cha hîp lý: Do VL§ vÉn cßn tån ®äng lín ë kh©u lu th«ng, mÆc dï trong n¨m 2000 cã gi¶m nhng møc gi¶m cha nhiÒu nªn c«ng ty vÉn ph¶i tr¶ chi phÝ sö dông vèn tõ nguån vèn huy ®éng ë bªn ngoµi ®Ó bï ®¾p vµo sè vèn vÉn cßn bÞ chiÕm dông cha thu håi hÕt, tõ ®ã ®· ¶nh hëng kh«ng tèt ®Õn hiÖu qu¶ sö dông VL§.
- C«ng t¸c qu¶n lý vµ sö dông c¶ 2 bé phËn vèn: VC§ vµ VL§ cña c«ng ty ®Òu cha cao.§èi víi bé phËn VC§, c«ng ty ®Çu t t¬ng ®èi lín nhng cha ph¸t huy ®îc n¨ng lùc víi c«ng suÊt cña TSC§ hiÖn cã vaß s¶n xuÊt, lµm VC§ bÞ l·ng phÝ 1 lîng nhá thÓ hiÖn sù gia t¨ng hµm lîng VC§ trong 1 ®ång doanh thu (0,04®) n¨m 2000 so víi n¨m 1999. Cßn VL§ trong n¨m 2000 thÓ hiÖn vßng quay VL§ chËm l¹i (0,5 vßng) vµ tû suÊt lîi nhuËn VL§ còng gi¶m so víi n¨m 1999.
Nh÷ng biÓu hiÖn gi¶m sót trong 1 lo¹t chØ tiªu ph¶n ¸nh hiÖu qu¶ sö dông tõng lo¹i vèn, còng nh toµn bé VKD cña C«ng ty b¾t nguån tõ nhiÒu nguyªn nh©n kh¸c nhau. Ngoµi nh÷ng nguyªn nh©n chñ quan tõ phÝa c«ng ty trong viÖc bè trÝ c¬ cÊu vèn.Qu¶n lý sö dông vèn nh ®· nªu, cßn cã mét sè nguyªn nh©n kh¸ch quan xuÊt ph¸t tõ ®Æc ®iÓm SXKD cña ngµnh, sù biÕn ®éng cña nhu cÇu thÞ trêng vµ sù gia t¨ng møc ®é c¹nh tranh trong lÜnh vùc dÖt may. Trªn c¬ së ph©n tÝch nh÷ng tån t¹i vµ nguyªn nh©n cña nã, c«ng ty cÇn nhanh chãng t×m biÖn ph¸p ®Ó tõng bíc c¶i thiÖn t×nh h×nh sö dông vµ n©ng cao hiÖu qu¶ VKD trong kho¶ng thêi gian s¾p tíi.
Ch¬ng III
Mét sè ý kiÕn nh»m ®Èy m¹nh tæ chøc vµ n©ng cao hiÖu qu¶ sö dông vèn cña C«ng ty DÖt Minh Khai
III.1. Ph¬ng híng ph¸t triÓn cña C«ng ty trong thêi gian tíi:
C«ng ty DÖt Minh Khai ra ®êi trªn c¬ së tríc ®©y lµ Nhµ m¸y kh¨n mÆt, kh¨n tay - lµ mét ®¬n vÞ lín cña ngµnh c«ng nghiÖp Hµ Néi trong lÜnh vùc dÖt may. C«ng ty ®· ®óc rót ®îc nh÷ng kinh nghiÖm quÝ b¸u tõ khi thµnh lËp cho tíi nay, ®ång thêi g©y dùng ®îc uy tÝn víi kh¸ch hµng vµ c¸c b¹n hµng mµ C«ng ty ®Æt quan hÖ. C«ng ty còng cã mét ®éi ngò c¸n bé CNV cã tr×nh ®é cao, tËn t©m víi c«ng viÖc vµ mét hÖ thèng c¬ së vËt chÊt t¬ng ®èi ®Çy ®ñ. Nh÷ng lîi thÕ ®ã chÝnh lµ néi lùc mµ C«ng ty x¸c ®Þnh cÇn ph¶i ph¸t huy tèi ®a nh»m ®¹t ®îc sù t¨ng trëng nh¶y vät c¶ vÒ lîng vµ chÊt trong t¬ng lai.
Ph¬ng híng c¬ b¶n cña C«ng ty trong thêi gian tíi lµ: TiÕp tôc hoµn thiÖn bé m¸y qu¶n lý, kh«ng ngõng n©ng cao n¨ng suÊt - chÊt lîng - hiÖu qu¶ kinh doanh. T¨ng cêng ®Çu t ph¸t triÓn theo chiÒu s©u vµ chiÒu réng nguån nh©n lùc, ®ång thêi më réng thÞ trêng tiªu thô s¶n phÈm, n©ng cao uy tÝn cña c«ng ty DÖt Minh Khai trªn thÞ trêng.
Môc tiªu tæng qu¸t trong n¨m 2001 cña c«ng ty lµ:
1- PhÊn ®Êu ®¹t hÖ thèng qu¶n lý chÊt lîng ISO 90001: 2000 vµo th¸ng 11/2001 vµ duy tr× chøng nhËn ®îc cÊp.
2- Më réng vµ æn ®Þnh thÞ trêng tiªu thô s¶n phÈm:
- ThÞ trêng néi ®Þa: §¹t doanh thu 14 ¸ 15 tû ®ång.
- ThÞ trêng xuÊt khÈu: ®¹t sè lîngt iªu thô 28 triÖu s¶n phÈm qui chuÈn, t¬ng ®¬ng 4 triÖu USD. Trong ®ã cã 20% s¶n phÈm míi vµ s¶n phÈm c¶i tiÕn.
- PhÊn ®Êu më réng thÞ trêng sang c¸c níc: Mü, EU vµ c¸c níc §«ng Nam ¸. §ång thêi xuÊt khÈu mµn tuyn sang Ch©u PhÝ.
3- §¸p øng chÊt lîng vµ thêi h¹n giao hµng theo hîp ®ång cho kh¸ch hµng. QuyÕt t©m kh«ng cã khiÕu n¹i vÒ uy tÝn hµng ho¸ cña c«ng ty DÖt Minh Khai trªn thÞ trêng.
4- §µo t¹o míi vµ ®µo t¹o l¹i cho 200 CB CNV nh»m n©ng cao tay nghÒ vµ tr×nh ®é qu¶n lý ®¶m b¶o yªu cÇu s¶n xuÊt vµ qu¶n lý.
§Ó ®¹t ®îc nh÷ng môc tiªu tríc m¾t vµ l©u dµi ®ã, mét trong nh÷ng ph¬ng híng chñ yÕu mµ c«ng ty x¸c ®Þnh hiÖn nay còng nh trong thêi gian tíi lµ ph¶i kh«ng ngõng n©ng cao hiÖu qu¶ ho¹t ®éng SXKD. Trong ®ã vÊn ®Ò n©ng cao hiÖu qu¶ sö dông VKD ®îc xem lµ träng t©m, lµ bíc ®i cã tÝnh quyÕt ®Þnh.
III.2. Mét sè ý kiÕn ®Ò xuÊt vÒ ph¬ng híng, biÖn ph¸p chñ yÕu nh»m n©ng cao hiÖu qu¶ sö dông VKD ë c«ng ty DÖt Minh Khai.
* ý kiÕn thø nhÊt: TiÕp tôc thùc hiÖn tèt c¸c biÖn ph¸p tÝch cùc mµ c«ng ty ®· ¸p dông:
- Thêng xuyªn theo dâi hiÖn tr¹ng cña TSC§, lµm tèt c«ng t¸c b¶o dìng, söa ch÷a m¸y mãc thiÕt bÞ, tu söa nhµ xëng.
- TiÕp tôc ®Èy m¹nh c¬ chÕ ph©n cÊp qu¶n lý TSC§, giao TSC§ cho tõng bé phËn, tõng phßng ban, ph©n xëng mét c¸ch râ rµng, qui ®Þnh tr¸ch nhiÖm b¶o qu¶n, sö dông.
- TiÕp tôc tranh thñ sö dông mét c¸ch hîp lý nguån vèn chiÕm dông hîp ph¸p tõ c¸c kho¶n ph¶i tr¶ cha ®Õn h¹n thanh to¸n (ph¶i tr¶ ngêi b¸n, ph¶i tr¶ CNV, thuÕ vµ c¸c kho¶n ph¶i nép nhµ níc…). TÝnh ®Õn cuèi n¨m 2000, sè vèn chiÕm dông cña c«ng ty ®· t¨ng lªn 15.702.475.408®. §©y lµ nguån hç trî tÝch cùc cho nhu cÇu vèn SXKD cña c«ng ty.
* ý kiÕn thø hai: §iÒu chØnh l¹i c¬ cÊu nguån vèn kinh doanh nh»m tiÕt kiÖm chi phÝ sö dông vèn vµ më réng hµnh lang an toµn cho c«ng ty.
Qua ph©n tÝch ë trªn ta thÊy VKD ë c«ng ty ®· biÕn ®éng theo chiÒu híng t¬ng ®èi hîp lý. Tuy nhiªn c¬ cÊu tµi chÝnh th× vÉn cßn nhiÒu ®iÓm bÊt hîp lý biÓu hiÖn ë sù chªnh lÖch kho¶ng c¸ch gi÷a tû träng vèn tù cã (36%) vµ tû träng nî ph¶i tr¶ (64%). MÆc dï trong n¨m 2000, hÖ sè nî ®· t¨ng cao 0,64 nhng cha t¸c ®éng lµm tû suÊt lîi nhuËn vèn chñ së h÷u t¨ng lªn mµ cßn bÞ gi¶m ®i. Bëi vËy, ®Ó gi¶m bít chi phÝ sö dông vèn vµ më réng hµnh lang an toµn cho c«ng ty, c«ng ty nªn tÝnh ®Õn gi¶i ph¸p ®iÒu chØnh l¹i c¬ cÊu nguån vèn theo híng h¹n chÕ bít tû träng nî ph¶i tr¶ vµ t¨ng dÇn tû träng nguån vèn chñ së h÷u.
Còng qua xem xÐt c¬ cÊu nguån vèn theo nguån h×nh thµnh cña c«ng ty qua 2 n¨m 1999, 2000 ta thÊy: §¹i bé phËn nî dµi h¹n cña c«ng ty lµ nguån vèn vay dµi h¹n Ng©n hµng th¬ng m¹i vµ nî ng¾n h¹n tËp trung chñ yÕu lµ c¸c kho¶n ph¶i tr¶ ngêi b¸n, ph¶i tr¶ CNV, vay ng¾n h¹n ng©n hµng. Do ®ã, híng c¬ b¶n ®Ó gi¶m tû träng nî ph¶i tr¶ lµ:
- §èi víi kho¶n nî ng©n hµng: t¨ng thªm vay ng¾n h¹n,gi¶m bít c¸c kho¶n nî kh¸c.
+ TÝnh ®Õn thêi ®iÓm 31/12/2000: sè d cã vay dµi h¹n ng©n hµng lµ: 10.483.129.953® lín h¬n nhiÒu so víi sè d cã vay ng¾n h¹n lµ: 3.551.030.280®. NÕu t¨ng thªm kho¶n vay ng¾n h¹n th× c«ng ty sÏ tËn dông ®îc nguån vèn ®¸p øng cho nhu cÇu SXKD mét c¸ch nhanh nhÊt, ®em l¹i hiÖu qu¶ SXKD cao h¬n.
- §èi víi c¸c kho¶n nî kh¸c:
+ TÝnh ®Õn thêi ®iÓm 31/12/2000: Kho¶n ph¶i tr¶ ngêi b¸n lµ: 9.382.796.487® vµ ph¶i tr¶ CNV: 5.728.899.463® chiÕm tû träng kh¸ lín trong c¸c kho¶n nî ng¾n h¹n, c«ng ty còng cÇn tr¶ bít ®Ó n©ng cao uy tÝn cña c«ng ty ®èi víi b¹n hµng vµ c¸n bé CNV trong c«ng ty.
Do ®ã, muèn tr¶ ®îc c¸c kho¶n trªn, c«ng ty ph¶i nhanh chãng dÞch chuyÓn c¸c kho¶n vèn ®ang tån ®äng vµo qu¸ tr×nh s¶n xuÊt vµ thu håi nhanh chãng c¸c kho¶n vèn bÞ chiÕm dông.
§èi víi nguån vèn chñ së h÷u, c«ng ty ph¶i kh«ng ngõng bæ sung, ph¸t triÓn nguån vèn nµy b»ng c¸c biÖn ph¸p nh: T¨ng cêng huy ®éng lîi nhuËn ®Ó l¹i, th«ng qua c¸c quÜ: §Çu t ph¸t triÓn, quÜ dù phßng tµi chÝnh, ®Çu t XDCB… §ång thêi tranh thñ tèi ®a sù hç trî cña nhµ níc viÖc cÊp bæ xung nguån vèn kinh doanh.
* ý kiÕn thø ba: TiÕp tôc ®Çu t TSC§ vµ ph¸t huy tèi ®a c«ng suÊt m¸y mãc thiÕt bÞ nh»m n©ng cao hiÖu qu¶ sö dông vèn.
Qua t×m hiÓu ta thÊy: Trong th¸ng 12- 2000, c«ng ty ®· ®Çu t mua s¾m vµ x©y dùng míi TSC§ ®Ó t¨ng cêng ®Çu t TSC§ më réng chiÒu s©u. CÇn ph¶i ®æi míi toµn diÖn ®Ó n©ng tæng gi¸ lªn cao h¬n so víi møc hiÖn cã vµ tõ ®ã sÏ ®Èy hÖ sè hao mßn xuèng thÊp h¬n n÷a.
- C«ng ty còng cÇn t¨ng cêng ®Çu t TSC§ b»ng nguån vèn chñ së h÷u th«ng qua c¸c quÜ do lîi nhuËn ®Ó l¹i vµ nguån vèn khÊu hao c¬ b¶n trªn c¬ së trÝch khÊu hao TSC§.
- §i ®«i víi viÖc t¨ng cêng ®æi míi TSC§, c«ng ty cÇn chó träng n©ng cao hiÖu qu¶ sö dông VC§ hiÖn cã b»ng c¸ch.
+ Ph©n lo¹i TSC§ ®· cò kü, l¹c hËu hoÆc kh«ng sö dông cho môc ®Ých SXKD ®Ó thanh lý, nhîng b¸n, nhanh chãng thu håi vèn.
+ TËn dông tèi ®a c«ng suÊt TSC§ hiÖn ®ang sö dông vµ mua s¾m míi vµo ®Ó phôc vô cho s¶n xuÊt: Qua xem xÐt ta thÊy hÖ sè hao mßn cña bé phËn m¸y mãc thiÕt bÞ s¶n xuÊt cßn díi 50% nªn kh¶ n¨ng sö dông vÉn cßn cã thÓ khai th¸c ®îc rÊt l©u. Do ®ã, ®Ó thùc hiÖn viÖc khai th¸c tèt n¨ng lùc cña TSC§ vµo s¶n xuÊt mét c¸ch cã hiÖu qu¶ th× trong n¨m tíi, c«ng ty cÇn t×m hiÓu vµ më réng thÞ trêng tiªu thô s¶n phÈm, tõ ®ã t¨ng sè lîng ®¬n ®Æt hµng vµ hîp ®ång ký kÕt, ®Èy nhanh vßng quay cña vèn.
* ý kiÕn thø t: §Èy m¹nh SXKD, n©ng cao chÊt lîng, t¨ng sè lîng s¶n phÈm s¶n xuÊt vµ tiªu thô, h¹ gi¸ thµnh s¶n phÈm.
ViÖc phÊn ®Êu t¨ng khèi lîng s¶n phÈm s¶n xuÊt vµ tiªu thô trªn c¬ së ®¶m b¶o chÊt lîng lµ mét ph¬ng híng quan träng gióp cho c¸c doanh nghiÖp phÊn ®Êu t¨ng lîi nhuËn vµ n©ng cao hiÖu qña sö dông VKD.
§èi víi c«ng ty DÖt Minh Khai, yªu cÇu n©ng cao chÊt lîng s¶n phÈm kh¸c muèn ®¸p øng thÞ hiÕu ngêi tiªu dïng trong cuéc sèng ®îc tèt h¬n vµ l©u dµi h¬n th× c¸c s¶n phÈm nh kh¨n b«ng c¸c lo¹i vµ v¶i ®Ó s¶n xuÊt mµn tuyn cã vÞ trÝ rÊt quan träng trong ®êi sèng x· héi. NÕu kh«ng ®¶m b¶o tèt vÒ chÊt lîng s¶n phÈm th× nh÷ng s¶n phÈm ®ã sÏ ¶nh hëng trùc tiÕp ®Õn nhu cÇu sinh ho¹t thêng xuyªn cña ngêi d©n vµ sÏ mÊt ®i tÝnh c¹nh tranh cña s¶n phÈm ®ã. Bªn c¹nh ®ã, nh÷ng s¶n phÈm cña c«ng ty kh«ng chØ phôc vô tiªu dïng trong níc mµ cßn ®îc xuÊt khÈu sang c¸c níc kh¸c, ®Æc biÖt lµ c¸c níc t b¶n ph¸t triÓn cho nªn viÖc n©ng cao chÊt lîng s¶n phÈm ®ßi hái rÊt kh¾t khe vÒ mÉu m·, chñng lo¹i, thêi gian sö dông… V× vËy, ®Ó n©ng cao chÊt lîng s¶n phÈm, c«ng ty cÇn chó träng lµm tèt mét sè vÊn ®Ò sau:
- §µo t¹o, båi dìng n©ng cao tr×nh ®é tay nghÒ cho c¸n bé CNV. §Æc biÖt lµ ®µo t¹o l¹i vµ ®µo t¹o míi nh÷ng ®éi ngò CN bËc cao trong c¸c kh©u: nÊu, tÈy, nhuém, dÖt vµ may. Bëi hä lµ nh÷ng ngêi trùc tiÕp t¹o ra vµ cÊu thµnh nªn h×nh hµi cña s¶n phÈm.
- Trong qu¸ tr×nh ®ãng gãi, ®ãng kiÖn ®Ó nhËp kho thµnh phÈm cÇn qu¶n lý tèt kh©u kiÓm tra b¸n thµnh phÈm vµ thµnh phÈm. N©ng cao chÊt lîng s¶n phÈm võa thÓ hiÖn ®îc tr×nh ®é cña c¸n bé kiÓm tra võa thÊy ®îc tay nghÒ thùc tÕ cña tõng c«ng nh©n trùc tiÕp s¶n xuÊt.
Song song víi viÖc n©ng cao chÊt lîng s¶n phÈm, c«ng ty cÇn cã biÖn ph¸p h¹ gi¸ thµnh s¶n phÈm b»ng c¸ch tiÕt kiÖn chi phÝ trùc tiÕp, gi¸n tiÕp cÊu thµnh nªn s¶n phÈm.
ViÖc tiÕt kiÖm chi phÝ sÏ gióp c«ng ty gi¶m bít ®îc 1 lîng vèn bá vµo s¶n xuÊt, hoÆc cã thÓ më réng qui m« s¶n xuÊt mµ kh«ng cÇn bá thªm vèn (hoÆc bá thªm rÊt Ýt). Víi ý nghÜa ®ã, viÖc phÊn ®Êu tiÕt kiÖm chi phÝ, h¹ gi¸ thµnh ®ang lµ mét yªu cÇu ®Æt ra nh»m t¨ng lîi nhuËn vµ n©ng cao hiÖu qu¶ sö dông vèn cña c«ng ty. §Ó thùc hiÖn biÖn ph¸p nµy, c«ng ty cÇn gi¶m bít c¸c kho¶n chi phÝ sau:
- §èi víi chi phÝ nh©n c«ng: Gi¶m ®Õn møc tèi thiÓu sè CNV trong biªn chÕ, chØ gi÷ l¹i c¸n bé qu¶n lý cã n¨ng lùc vµ c«ng nh©n cã nghiÖp vô cao.
- §èi víi chi phÝ NVL: §©y lµ bé phËn chi phÝ cã tû träng rÊt lín trong gi¸ thµnh. Muèn gi¶m kho¶n môc chi phÝ nµy cÇn ph¶i thùc hiÖn triÖt ®Ó c¸c biÖn ph¸p tiÕt kiÖm tõ kh©u thu mua ®Õn kh©u sö dông.
- §èi víi chi phÝ vÒ m¸y mãc, thiÕt bÞ: CÇn sö dông triÖt ®Ó c«ng suÊt m¸y mãc thiÕt bÞ. Trong thêi gian s¶n xuÊt cã lóc m¸y mãc thiÕt bÞ kh«ng cÇn dïng hay cha cÇn dïng, c«ng ty cã thÓ t×m kh¸ch hµng cã nhu cÇu ®Ó cho thuª.
- §èi víi chi phÝ s¶n xuÊt chung: §©y lµ kho¶n chi phÝ gi¸n tiÕp. Song nÕu tiÕt kiÖm ®îc còng gãp phÇn ®¸ng kÓ gi¶m chi phÝ s¶n xuÊt, h¹ gi¸ thµnh s¶n phÈm. Thùc tÕ kho¶n chi phÝ nµy bao gåm rÊt nhiÒu lo¹i vµ ®«i khi kh«ng cã chøng tõ gèc ®Ó chøng minh. V× vËy, c«ng ty cÇn cã nh÷ng qui chÕ cô thÓ nh»m h¹n chÕ c¸c kho¶n chi phÝ nµy mét c¸ch hîp lý.
* ý kiÕn thø n¨m: TiÕp tôc më réng thÞ trêng tiªu thô s¶n phÈm.
Qua t×nh h×nh thùc tÕ cho thÊy c¸c s¶n phÈm cña c«ng ty chñ yÕu ®îc tiªu thô ë trong níc vµ xuÊt khÈu tËp trung ë thÞ trêng NhËt B¶n cho nªn trong ®iÒu kiÖn kinh doanh hiÖn nay kh«ng chØ tËp trung tiªu thô víi thÞ trêng truyÒn thèng mµ cÇn ph¶i t×m kiÕm nh÷ng thÞ trêng míi nh ë c¸c níc T©y ©u vµ c¸c níc Mü la tinh, Ch©u phi..., ®Ó s¶n phÈm cña c«ng ty cã thÓ cã mÆt ë kh¾p mäi n¬i vµ c¹nh tranh ®îc kh«ng chØ víi nh÷ng mÆt hµng do c¸c ®¬n vÞ cïng ngµnh s¶n xuÊt ë trong níc mµ cßn c¹nh tranh víi nhiÒu ®¬n vÞ kh¸c ë níc ngoµi. Muèn ®¹t ®îc viÖc më réng thÞ trêng c«ng ty ph¶i thêng xuyªn c¶i tiÕn chÊt lîng s¶n phÈm vÒ mÉu m·, qui c¸ch, cã ®é bÒn cao, sö dông l©u dµi, bªn c¹nh ®ã tiÕn hµnh më réng c«ng t¸c Marketing qu¶ng c¸o s¶n phÈm cña c«ng ty ë nhiÒu n¬i… tõ ®ã ph¶i t×m mäi c¸ch ®Ó phÊn ®Êu n©ng cao s¶n lîng tiªu thô, nh»m t¨ng nhanh chãng vßng quay vèn… sÏ n©ng cao hiÖu qu¶ sö dông vèn còng nh hiÖu qu¶ SXKD nãi chung.
III.3. Mét sè kiÕn nghÞ nh»m t¹o ®iÒu kiÖn ®Ó thùc hiÖn c¸c gi¶i ph¸p trªn:
III.3.1.VÒ phÝa nhµ níc.
Nhµ níc nªn cã nh÷ng chÝnh s¸ch, chÕ ®é u ®·i khuyÕn khÝch ho¹t ®éng SXKD cña c«ng ty gãp phÇn n©ng cao hiÖu qu¶ sö dông vèn SXKD, cô thÓ:
- Nhµ níc nªn xem xÐt cÊp vèn ®Çu t vµ cÊp bæ sung nhiÒu h¬n ®Ó c«ng ty tr¸nh ®îc t×nh tr¹ng phaØ vay nî nhiÒu vµ ph¶i tr¶ chi phÝ sö dông vèn lín.
- Nhµ níc cÇn thiÕt lËp mét c¬ chÕ ph¸p lý cô thÓ, râ rµng, chÆt chÏ h¬n nh»m kh¾c phôc nh÷ng bÊt cËp hiÖn nay ®Ó kh¾c phôc nh÷ng hËu qu¶ cña viÖc chiÕm dông vèn, hËu qu¶ cña viÖc tranh chÊp c¸c hîp ®ång kinh tÕ… b»ng nh÷ng v¨n b¶n cã hiÖu lùc ph¸p lý cao.
Nhµ níc nªn khuyÕn khÝch më réng thÞ trêng xuÊt khÈu nh÷ng s¶n phÈm c«ng nghiÖp ®Ó c«ng ty cã thÓ thùc hiÖn tèt môc tiªu n¨m 2001 ®· ®Ò ra.
III.3.2. VÒ phÝa c«ng ty:
Víi nh÷ng gi¶i ph¸p nh»m ®Èy m¹nh c«ng t¸c qu¶n lý vµ n©ng cao hiÖu qu¶ sö dông vèn SXKD ®· nªu trªn th× ®èi víi c«ng ty DÖt Minh Khai còng cÇn ph¶i cã sù hoµn thiÖn trong tæ chøc s¶n xuÊt vµ tæ chøc qu¶n lý ®Ó cã thÓ t¹o ®iÒu kiÖn thùc hiÖn nh÷ng gi¶i ph¸p trªn ta cÇn t¨ng cêng c«ng t¸c ®µo t¹o vÒ qu¶n lý vµ tr×nh ®é tay nghÒ c¶u c¸n bé c«ng nh©n viªn ngµy cµng ®¸p øng phï hîp h¬n v¬Ý nh÷ng yªu cÇu ®æi míi hiÖn nay, tËn dông triÖt ®Ó mäi nguån lùc, n©ng cao hiÖu qu¶ SXKD vµ hiÖu qu¶ sö dông VKD.
KÕt luËn
§Êt níc ta ®ang bíc vµo mét kû nguyªn míi víi bao th¸ch thøc vµ c¬ héi míi. Trong dßng ch¶y toµn cÇu ho¸, yªu cÇu ®Æt ra ®èi víi c¸c doanh nghiÖp ViÖt Nam lµ ph¶i n©ng cao ®îc kh¶ n¨ng c¹nh tranh ®Ó cã thÓ héi nhËp mét c¸ch ®Çy ®ñ vµo nÒn kinh tÕ khu vùc vµ thÕ giíi. §iÒu ®ã ®ßi hái mçi doanh nghiÖp ph¶i x©y dùng mét tiÒm lùc tµi chÝnh v÷ng m¹nh, ®ång thêi ph¶i sö dông mét c¸ch cã hiÖu qu¶ nguån lùc tµi chÝnh cña m×nh.
Trªn c¬ së nh÷ng vÊn ®Ò lý luËn chung vÒ VKD, em ®· t×m hiÓu vµ ph©n tÝch thùc tr¹ng qu¶n lý vµ sö dông VKD ë c«ng ty DÖt Minh Khai. Cã thÓ nãi, bªn c¹nh nh÷ng kÕt qu¶ ®¹t ®îc, vÉn cßn mét cè vÊn ®Ò cÇn ®Æt ra ®ßi hái c«ng ty ph¶i cè g¾ng h¬n n÷a ®Ó cã thÓ n©ng cao hiÖu qu¶ sö dông vèn vµ hiÖu qña SXKD.
VÊn ®Ò n©ng cao hiÖu qña sö dông VKD lµ mét vÊn ®Ò lín, khã kh¨n c¶ vÒ thùc tiÔn vµ lý luËn, song trong thêi gian thùc tËp t¹i c«ng ty, ®cî sù gióp ®ì nhiÖt t×nh cña ban l·nh ®¹o, phßng tµi vô c«ng ty vµ sù híng dÉn cña thÇy gi¸o bé m«n, em ®· cè g¾ng kÕt hîp nh÷ng kiÕn thøc ®îc trang bÞ trong qu¸ tr×nh häc tËp vµ t×m hiÓu thªm víi thùc tiÔn tæ chøc, sö dông VKD ë c«ng ty DÖt Minh Khai, trªn c¬ së ®ã mµ m¹nh d¹n ®a ra mét sè ý kiÕn ®Ò xuÊt nh»m gãp phÇn ®Èy m¹nh viÖc tæ chøc vµ sö dông VKD cña c«ng ty.
Do tr×nh ®é lý luËn vµ kh¶ n¨ng lÜnh héi thùc tÕ cßn nhiÒu h¹n chÕ ch¾c ch¾n b¸o c¸o thùc tËp c¶u em kh«ng tr¸nh khái thiÕu sãt. Em rÊt mong nhËn ®îc sù ®ãng gãp ý kiÕn cña c¸c thÇy c« gi¸o, ban l·nh ®¹o c«ng ty ®Ó b¸o c¸o cña em ®îc hoµn thiÖn h¬n.
Mét lÇn n÷a, em xin tr©n träng c¶m ¬n sù gióp ®ì nhiÖt t×nh cuÈ ban l·nh ®¹o, phßng tµi vô c«ng ty DÖt Minh Khai cïng thÇy gi¸o bé m«n ®· híng dÉn gióp em hoµn thµnh b¶n b¸o c¸o nµy./.
Hµ Néi, ngµy 21 th¸ng 8 n¨m 2001
Sinh viªn
Vò Minh §¹t
Các file đính kèm theo tài liệu này:
- TM139.doc